参考答案
一、单项选择题
1．【答案】A。解析：两个至关重要的因素是资本金规模和商业银行的风险管理水平。
2．【答案】D。解析：商业银行对于过度投机行为所造成的灾难性损失，应当采取严格限制高风险业务、行为
的做法加以规避。
3．【答案】B。解析：RAROC的公式衡量的是经济资本的使用效益，正常情况下其结果应当大于商业银行的资本成本。、
4．【答案】A。解析：在内部评级法下，商业银行的风险暴露分类一般可以分为以下六类：即主权类、金融机构类(含银行类和非银行类)、公司类(含中小企业、专业贷款和一般公司)、零售类(含个人住房抵押贷款、合格循环零售和其他零售)、股权类和其他类(含购入应收款及资产证券化)。
5．【答案】C。解析：本题考核的是对风险补偿的理解。
6．【答案】A。解析：本题考核的是会计资本的定义。
7．【答案】A。解析：市场风险包括利率风险、汇率风险、股票风险和商品风险，其中利率风险尤为重要。
8．【答案】C。解析：题干陈述为自我对冲的定义。
9．【答案】A。解析：因各种内外部因素的影响和作用，商业银行的资产负债期限结构时刻都在发生变化，流动性状况也随之改变。
10．【答案】B。解析：“不要将所有的鸡蛋放在一个篮子里”隐含的是风险分散的思想；风险规避的局限性在于其是一种消极的风险管理策略；风险补偿是一种事前的风险价格补偿策略。
11．【答案】C。解析：《巴塞尔新资本协议》规定，国际活跃银行的整体资本充足率不得低于8％，其中核心资本充足率不得低于4％。
12．【答案】C。解析：流动性监管指标就是要考虑资产的流动性，“营运资金”、“生息资产”就是流动性的表现指标，由此判断，可选C。A、B、D都与贷款有关。
【专家点拨】考生可这样理解，但凡与贷款问题相关的，都反映信用风险。
13．【答案】B。解析：现代商业银行的财务控制部门通常采取每日参照市场定价的方法，及时捕捉市场价格／价值的变化。
14．【答案】B。解析：公司治理要比公司管理更专业更宏观一些，所以说公司治理的内涵大于公司管理，二者不能等同。
15．【答案】C。解析：贷款组合的信用风险既有可能有系统性风险，又有可能有非系统性风险。16．【答案】C。解析：C项属于商业银行公司治理应遵循的原则。
【专家点拨】我国商业银行监管当局提出的商业银行公司治理要求，除ABD三项外还包括：①建立、健全以监事会为核心的监督机制；②建立合理的薪酬制度，强化激励约束机制。
17．【答案】B。解析：董事会是商业银行的最高风险管理／决策机构，承担商业银行风险管理的最终责任。
18．【答案】B。解析：风险对冲是指通过投资或购买与标的资产收益波动负相关的某种资产或衍生产品，来冲销标的资产潜在的风险损失的一种风险管理策略。风险对冲对管理市场风险，例如，利率风险、汇率风险、股票风险和商品价格风险都非常有效。
19．【答案】C。解析：人员因素已经成为我国金融机构各类风险的主要来源。
20．【答案】C。解析：战略愿景是宏观层面的期待，C属于具体的发展指标。
21．【答案】B。解析：承担过高的市场风险(投机行为)可能因错误判断市场发展趋势，导致投资组合价值严
重受损，从而增加流动性风险。
22．【答案】A。解析：采用回收现金流法计算时，违约损失率LGD=1-回收率=1-(回收金额-回收成本)／违约
风险暴露=1-(1．04-0．44)／1．2=50％，即该债项的违约损失率为50％。
23．【答案】A。解析：高级管理层通常需要的风险监测报告类型是整体风险报告。
24．【答案】C。解析：核心存款比例=核心存款／总资产=0．3。
25．【答案】C。解析：根据风险中性定价原理，无风险资产的预期收益与不同等级风险资产的预期收益是相等的，即Pl．(I+KL)+(1-PL)×(I+KL)x0=l+iL。．其中，Pl．为期限l年的风险资产的非违约概率，(1-P。，)即其违约概率；K。为风险资产的承诺利息；0为风险资产的回收率。i为期限1年的无风险资产的收益率。
本题中，Px(1+15％)+(1-P)x(1+15％)x20％=1+5％，可得P=89％，即该客户在1年内的违约概率为ll％。
26．【答案】D。解析：该贷款的债务人能够在3年到期后将本息全部归还的概率[贷款存活率(SR)]为：(1—
0．08％)×(1-O．47％)×(1-0．86％)=98．6％。则累计死亡率为：l-98．6％=1．4％。
27．【答案】D。解析：久期缺口=资产加权平均久期一(总负债／总资产)×负债加权平均久期。本题的久期缺口=3．8。
28．【答案】C。解析：不良贷款率=(次级类贷款+可疑类贷款+损失类贷款)／各项贷款xl00％=(500+300+200)／10000×100％=10％。
29．【答案】D。解析：总资产收益率=净利润／平均总资产=25／[(280+220)／2]=0．1，即l0％。
30．【答案】D。解析：风险管理是商业银行的核心竞争力，是创造资本增值和股东回报的重要手段。
31．【答案】B。解析：在法人客户评级模型中，CreditMonitor模型通过应用期权定价理论求解出信用风险溢价和相应的违约率。
32．【答案】A。解析：该笔贷款的经风险调整的收益率RAROC=(税后净利润一预期损失)／经济资本=(500-60-40)／8000=5％。
33．【答案】A。
34．【答案】B。解析：这是关联交易的定义。
35．【答案】D。解析：从银行业的发展历程来看，商业银行客户信用评级大致经历了专家判断法、信用评分
法、违约概率模型分析三个主要发展阶段。
36．【答案】B。 来源233网校
37．【答案】C。解析：累计死亡率CMR．=1-SR1xSR2×…xSRn，SR=1-MMR，式中MMR是边际死亡率。代人数据CMR．=1-(1-0．17％)(1-0．6％)(1-0．6％)。
38．【答案】A。解析：《巴塞尔新资本协议》要求实施内部评级法的商业银行估计其各信用等级借款人所对应的违约概率。常用方法有内部违约经验、映射外部数据和统计违约模型等与数据基础一致的技术估计平均违约概率。
39．【答案】B。解析：商业银行识别风险的最基本、最常用的方法是制作风险清单。
40．【答案】B。解析：成本合计为：资金成本：500x6％=30(万元)；经营成本：500x2％=10(万元)；风险成本：500x0．5％x30％=0．75(万元)；资本成本：l0xl2％=1．2(万元)；贷款的成本合计：41．95万元，即贷款定价应至少保持在8．39％的利率水平。
41．【答案】A。解析：单币种敞l：3头寸=即期净敝口头寸+远期净敞口头寸+期权敞口头寸+其他敞口头寸=(即
期资产-即期负债)+(远期买入-远期卖出)+期权敞口头寸+其他敞I=1头寸。
本题中美元敞口头寸=(8000-6500)+(2700-3500)+800=1500
【专家点拨】如果某种外汇的敞口头寸为正值，则说明机构在该币种上处于多头；如果某种外汇的敞口头寸为负值．则说明机构在该币种上处于空头。因此本题正确答案应是多头1500。
42．【答案】D。解析：D属于战略愿景。
43．【答案】D。解析：本题考查对风险价值的风险释义。
44．【答案】B。解析：风险管理的第一道防线是前台业务人员。前台业务人员处在业务操作和风险管理的最前沿，应当具备可持续的风险一收益理念，掌握最新的风险信息，并切实遵守限额管理等风险管理政策。
45．【答案】D。解析：经济资本是指商业银行用于弥补非预期损失的资本。这个知识点，考生要牢记，可估计的预期损失是用正常的收益来弥补的。
46．【答案】B。解析：商业银行公司治理是指控制、管理商业银行的一种机制或制度安排，是商业银行内部组织结构和权力分配体系的具体表现形式，其核心是在所有权、经营权分离的情况下，为妥善解决委托——代理关系而提出的董事会、高管层组织体系和监督制衡机制。．
【专家点拨】除了公司治理之外，商业银行的风险管理环境还包括内部控制、风险文化、管理战略和风险偏好。
47．【答案】ABCD。
48．【答案】B。解析：净头寸限额对多头头寸和空头头寸相抵后的净额加以限制。
49．【答案】B。解析：短边法先计算出净多头头寸之和为：350+480=830，净空头头寸之和为：540+370=910，因为后者绝对值较大，因此根据短边法计算的外汇总敞口头寸为910。
50．【答案】B。解析：商业银行在采用高级风险量化方法时，应当注意，高级量化技术随着复杂程度增加，通常会产生新的风险，例如。模型风险。
51．【答案】A。解析：针对企业所处的不同发展阶段以及不同期限的贷款，企业现金流量分析的侧重点有所不同：①对于短期贷款，应当考虑正常经营活动的现金流量是否能够及时而且足额偿还贷款；②对于中长期贷款，应当主要分析未来的经营活动能否产生足够的现金流量以偿还贷款本息。但在贷款初期，应当考察借款人是否有足够的融资能力和投资能力来获得所需的现金流量以偿还贷款利息。
【专家点拨】此外，由于企业发展可能处于开发期、成长期、成熟期或衰退期，进行现金流量分析时需要考虑不同发展时期的现金流特性。
52．【答案】D。解析：这是情景分析的定义。
53．【答案】A。解析：实施风险管理的首要步骤是风险识别。
54．【答案】A。解析：对我国中央政府(含中国人民银行)的债权统一给予零的风险权重。
55．【答案】C。解析：巴塞尔委员会建议计算风险价值时的持有期为l0个营业日。
56．【答案】B。解析：在正常的市场条件下，市场风险报告通常每周向高级管理层报告一次。
57．【答案】D。解析：商业银行持有的其他银行发行的混合资本债券和长期次级债务的风险权重为100％。58．【答案】D。
59．【答案】D。解析：这是代理业务的内容。
60．【答案】B。解析：股票不可作为质押品。
61．【答案】C。解析：这是监管规定的表现。
62．【答案】B。解析：在操作风险关键指标中，客户投诉占比=每项产品客户投诉数量／该产品交易数量。
63．【答案】B。解析：中国银监会规定，变易账户总头寸高于表内外总资产的l0％或超过85亿元的商业银行，须计提市场风险资本。
64．【答案】A。解析：高级计量法(AMA)是指商业银行在监管机构提出的资格要求以及定性和定量标准的前提下，通过内部操作风险计量系统计算监管资本要求。
65,【答案】B。解析：操作风险评估通常从业务管理和风险管理两个角度开展。
66．【答案】B。解析：商业银行董事会负责本行资本充足率的信息披露。
67．【答案】A。
68．【答案】C。解析：现金头寸指标=(现金头寸+应收存款)／总资产=(160+40)／800=0．25。69．【答案】A。解析：监管部门是市场约束的核心。
70．【答案】D。解析：D属于流动性最好的资产。
71．【答案】B。解析：B项战略目标决定了实现路径。
72【答案】C。解析：声誉受损不属于操作风险。
73．【答案】C。解析：这是融资缺口的定义。
74．【答案】C。解析：由于零售客户和公司／机构客户对商业银行风险状况的敏感度存在显著差异，因此负债流动性还应当从零售负债和公司／机构负债两个角度进行深入分析。
75．【答案】B。解析：当久期缺口为负值时，如果市场利率下降，流动性也随之减弱；如果市场利率上升，流动性也随之增强。
76．【答案】B。解析：作为外资银行流动性监管指标，外国银行分行外汇业务营运资金的30％应以6食月以上(含6个月)的外币定期存款作为外汇生息资产。
77．【答案】B。解析：统计分析表明，绝大多数活期存款都不会在短期内一次性全都支取，而且平均存放时间在两年以上。
78．【答案】C。解析：董事会通常负责战略级别问题的决策。
79．【答案】A。解析：核心存款，除极少部分外，几乎不会在一年内提取。商业银行可将其l5％投入流动资产。
80．【答案】D。解析：A、B属于宏观层面；C属于微观层面。
81．【答案】A。
82．【答案】B。
83．【答案】D。
84．【答案】B。解析：B项良好的公司治理是商业银行有效管控风险，实现持续健康发展的基础，如果存在明显疏漏，则可能大大提高商业银行的风险水平，严重情况下可能造成商业银行破产，不但损害存款人的利益，而且破坏社会稳定，增加公共开支。
85．【答案】A。解析：风险识别包括感知风险和分析风险两个环节：感知风险是通过系统化的方法发现商业银行所面临的风险种类、性质：分析风险是深入理解各种风险内在的风险因素。
86．【答案】B。解析：CAMELs的评级内容包括：资本充足性、资产质量管理、盈利性、流动性、市场风险敏感度。
87．【答案】B。解析：混合资本债券属于典型的附属资本。
88．【答案】C。解析：声誉风险管理部门处在声誉风险管理的第。
89．【答案】B。解析：此类风险属于品牌风险。
90．【答案】A。解析：管理缺乏可连续性属于非财务警示信号。
