答案解析
一、单选题
1． B [解析]经营费用中，提取折旧、摊销并没有引起现金支出，应付费用减少、预付费用增加却支出了现金。所以，在计算经营费用现金支出时，要进行调整。即：经营费用现金支出＝经营费用一折旧一摊销－△应付费用＋△预付费用＝2．5－0．3－0．2－（－0．5）＋0．8＝3．3（亿元）。故B选项正确。
2． C[解析]收益和费用在损益表中全额反映，其中，收益中未收到的现金和费用中未支付的现金表现在资产负债表中的有关科目（如应收账款的增加和应付账款的增加）。所以，计算现金流量时，以
损益表为基础，根据资产负债表期初期末的变动数进行调整。故C选项符合题意。
3．D [解析]资产收益率是反映客户资产综合利用效果的指标，也是反映客户利用债权人和所有者权益总额所取得盈利的重要指标。故C选项说法正确。资产收益率越高，说明客户资产的利用效率越高，营运能力越强，盈利能力越强。故A选项说法正确。所有者权益收益率越高，表明所有者投资的收益水平越高，营运能力越好，盈利能力越强。故B选项说法正确。资产收益率是客户税前净利润与资产平均总额的比率。所有者权益收益率是客户税前净利润与有形净资产的比率。所以资产收益率低的公司在有很高的杠杆比率时，其所有者权益收益率也可能很高。故D选项说法不正确。
4． C[解析]存货周转率是一定时期内借款人销货成本与平均存货余额的比率。故C选项符合题意。
5．D[解析]营运能力是指通过借款人资金周转速度的存关指标反映出来的资产利用效率，它表明客户管理人员经营、管理和运用资产的能力。故D选项符合题意。
6． A [解析]利息保障倍数越高，说明借款人支付利息费用的能力越强。一般情况下，流动比率越高，反映借款人短期偿债能力越强，债权人的权益越有保证。但是流动比率也不宜过高，过高不仅表明借款人流动资产占用过多，影响资产的使用效率和盈利能力，也可能表明客户的应收账款过多或是存货过多。一般认为流动比率在2左右比较合适。故A选项符合题意。
7． C [解析]结构分析是以财务报表中的某一总体指标为100%，计算其各组成部分占总体指标的百分比，然后比较若干连续时期的各项构成指标的增减变动趋势。故C选项符合题意。
8． B[解析]在比较分析中，现在常用的方法中一般以上市公司的标准作为行业平均水平。故B 选项符合题意。
9． B[解析]结构分析法是以财务报表中的某一总体指标为基础，计算其中各构成项目占总体指标的百分比，然后比较不同时期各项目所占百分比的增减变动趋势。故B选项符合题意。
10．C[解析]商业银行对借款人最关心的就是其现在和未来的偿债能力，故C选项符合题意。
二、多选题
1． ABCDE [解析]骆驼（CAME1。）分析系统包括：资本充足率（Capita1 Adequacy）、资产质量（Assets Qua1ity）、管理能力（Management）、盈利性（Earning）和流动性（1iquidity）等因素。
2． ABE [解析]生活中所说的现金指手头持有的能立即支付的货币；会计核算中的现金指会计主体的库存现金；现金流量中的现金则被广义化，既包括现金，又包括现金等价物，这是由分析现金流量的意义决定的，是会计核算中实质重于形式的体现。这样，现金流量中的现金包括：库存现金、活期存款、其他货币性资金以及三个月以内的证券投资。另外，现金流量表中的现金必须不受限制而可以自由使用。比如．已办理质押的活期存款不能用于还款，因此应该剔除。
3． BCDE [解析]营运能力是指通过借款人资金周转速度的有关指标反映出来的资产利用效率，它表明客户管理人员经营、管理和运用资产的能力。常用的比率有：总资产周转率、固定资产周转率、应收账款周转率、存货周转率、资产收益率和所有者权益收益率。
4． ABCDE[解析]银行贷款的授信额度主要是在对以下因素进行评估和考虑的基础上决定的：（1）明确和计量借款企业的需求，通过与借款企业进行讨论，并对借款原因进行分析；（2）通过对季节性或长期贷款的信用分析和财务预测来评估还款能力，集中分析未来现金流量的风险；（3）借款企业对借款金额的需求；（4）银行或借款企业的法律或监督条款的限制，以及借款合同条款对公司借贷活动的限制；（5）贷款组合管理的限制，例如地域、行业、借贷类型或者由高级银行主管人员为贷款组合所制定的贷款敞口额度；（6）关系管理因素，相对于其他银行或债权人，银行愿意提供给借款企业的贷款数额和关系盈利能力。
5． ABD [解析]运用固定资产周转率做实际分析时，为真实反映固定资产的运用效率，需考虑以下几个问题：（1）固定资产的净值随折旧时间推移而减少，随固定资产更新改造而增加，这些都会影响固定资产周转率；（2）在不同企业间进行比较时，还要考虑由于采用不同折旧方法对固定资产净值的影响；（3）将不同行业作比较时，应考虑由于行业性质的不同造成的固定资产状况的不同。
6． AD[解析]在分析资金结构是否合理时要注意以下两方面内容：（1）资产负债表结构是否合理，即长期资产应由长期资金和所有者权益支持，短期资产由短期资金支持；（2）企业经营风险水平，即企业控制和管理的全部资产的不确定性如何。
7． ABD[解析]所有者权益是投资者净投入公司的资产，它等于企业全部资产减去全部负债的差额。所有者权益主要由两部分组成：（1）投资者投入企业的资本金；（2）企业生产经营过程中积累的公积金（包括资本公积金与盈余公积金两种）和未分配利润。
8．DE[解析]在客户法人治理结构评价中，对控股股东行为分析主要考虑以下几个关键要素：控股股东与客户之间是否存在关联交易；控股股东及其关联方是否占有客户资金；客户是否为控股股东及其关联方提供连环担保；股东之间是相互独立还是利益关系人，或最终的所有者为同一人。
9． ABCDE [解析]客户主营业务的演变主要有以下几种情形：（1）行业转换型，如由原来侧重贸易转向实业；（2）产品转换型，如由原来侧重生产某种产品转向生产另一种产品；（3）技术变换型，如由原来生产某种产品转向生产另一种产品；（4）股权变更型，如由于股权变更，新股东注入新的资产与业务，原客户的主营业务随之改变；（5）业务停顿型，如原客户经营业务不善，因拥有物业便放弃具体经营而改为出租物业等。
10．ACD[解析]A选项品德是对借款人声誉的衡量；C选项还款能力即对借款人未来现金流变动趋势及波动性、借款人管理水平的衡量；D选项商业银行对抵押品的要求权级别越高，抵押品的市场价值越大，变现能力越强，则贷款的风险就越低。
三、判断题
1．√[解析]在客户信用等级有效期内，如果客户与其他债权人的合同项下发生重大违约事件，信用评级的初评、审核部门均有责任及时提示，并按程序调整授信客户的信用等级。
2．×[解析]现金流量不讨论现金及现金等价物之间的变动（比如用多余现金购买债券），因为这不影响客户的偿债能力，属于现金管理。
3．×[解析]过快的、不正常的存货周转率可说明客户没有足够的存货可共耗用或销售，或是采购次数过于频繁、批量太小等。
4．√[解析]影响速动比率的一个重要因素是应收账款的变现能力，由于应收账款不一定都能变现，实际坏账可能比计提的准备要多，所以在评价速动比率时，还应结合应收账款周转率指标分析应收账款的质量。
5．×[解析]一般情况下，流动比率越高，反映借款人短期偿债能力越强，债权人的权益越有保证。但是流动比率也不宜过高，过高不仅表明借款人流动资产占用过多，影响资产的使用效率和盈利能力，也可能表明客户的应收账款过多或是存货过多。
6．√[解析]结构分析法除了用于单个客户损益表相关项目的分析外，还经常用于与同行业平均水平比较分析。不同企业由于其生产经营规模大小、企业建立时间长短等各因素的不同，销售收入、营业利润、净利润等数额也会相差很大，不宜直接相互比较。在这种情况下，利用结构分析法将不能比较的绝对数转化为可以比较的相对数，就可对不同企业之间的盈利能力作出评价。
7．×[解析]所有者权益代表投资者对净资产的所有权，净资产是借款人全部资产减去全部负债的净额。
8．√[解析]付款条件主要取决于市场供求和商业信用两个因素。
9．x[解析]一般情况下，流动比率越高，反映借款人短期偿债能力越强，债权人的权益越有保证。流动比率高，不仅反映盾款人拥有的营运资金高，可用于抵偿短期债务，而且表明借款人可以变现的资产数额大，债权人遭受损失的风险小。但是流动比率也不宜过高，过高不仅表明借款人流动资产占用过多，影响资产的使用效率和盈利能力，也可能表明客户的应收账款过多或是存货过多。
10．×[解析]比率分析法是财务分析最常用的一种方法。
