第三节 金融工具与利率
金融工具的定义和特征：
金融工具的分类：
商业汇票：指企业之间根据购销合同进行延期付款时，所开具的反映债权、债务关系的票据。
银行汇票：是汇款人将款项交存银行，由该银行签发给汇款人持往异地办理转账结算或支取现金的票据。
银行本票：是指申请人将款项交存银行，由银行签发给其凭以在同城范围内办理转账结算或支取现金的票据。
支票：是银行的存款人签发给收款人在同城范围内办理结算或委托开户银行将款项支付给收款人的票据。是一种典型的银行信用工具
利息与利率的计算公式：
1.利率=利息额÷(借贷本金额×期限)
或：利息额=借贷本金额×期限×利率
2.利息的计算涉及三个因素：本金、期限和利率。计息方法有两种：
(1)单利计息方法：Pt=P0 ×(1+it)
(2)复利计息方法：Pt=P0×(1+i)t
利率种类：
1.基准利率：在利率体系中起主导作用、能够带动和影响其他利率的利率，也称中心利率，一般由一国货币当局(中央银行)掌握。
2.按照利率的管理体制来划分，利率可分为市场利率和计划(官方)利率。
3.按在信贷期限内利率是否变动来划分，利率可分为固定利率和浮动利率。
4.按是否剔除通货膨胀因素来划分，利率可分为名义利率和实际利率。实际利率=名义利率-通货膨胀率
影响利率水平的因素：
1.平均利润率是决定利率水平的基本因素;
2.货币资金的供求关系;
3.物价上涨率;
实际利率=名义利率-物价上涨率
4.历史沿革;
5.中央银行货币政策;
6.国际金融市场利率。
利息的本质和作用：
利息是由借款者支付给贷款者的超过借贷本金的价值，即借出资金的报酬或使用资金的代价。
利息具有价值判断作用，表现为：
第一，利息是衡量不同时期货币资金实际价值的尺度。
第二，利息可以提高资金使用效率。
【例题·单选题】银行的存款人签发给收款人办理结算或委托开户银行将款项支付给收款人的票据是( )。
A.银行本票
B.支票
C.银行汇票
D.股票
『正确答案』B
【例题·多选题】短期金融工具有( )。
A.股票
B.国库券
C.大额可转让定期存单
D.银行汇票
E.商业汇票
『正确答案』BCDE
【例题·单选题】具有一定格式，约定由债务人按期无条件支付一定金额，并能够转让流通的债权、债务凭证是( )。
A.互换
B.股票
C.票据
D.期货
『正确答案』C
