注册会计师考试《财管》模拟试题及答案详解

四、计算题:
31、计算及分析题（本题型共5题，每小题6分。本题型共30分。要求列示出计算步骤，每步骤运算得数精确到小数点后两位。在答题卷上解答，答在试题卷上无效。）
1．某商业企业2005年四季度现金收支的预计资料如下：
（1）2005年预计全年的销售收入为8000万元，假设全年均衡销售，按年末应收账款计算的周转次数为12次，第三季度末预计的应收账款为500万元,预计的现金余额为6万元。
（2）销售毛利率为28%，假设全年均衡销售，当期购买当期付款。按年末存货计算的周转次数为8次，第三季度末预计的存货为480万元。
（3）四季度的费用预算为50万元，其中折旧为12万元．其余费用须当季用现金支付。
（4）预计四季度将购置设备一台，支出103万元，须当期付款。
（5）四季度预交所得税58万元。
（6）假设该商业企业只经销一类商品，适用的增值税税率为17%；
（7）该商业企业日常的现金管理采用随机模式，每季度最高现金存量与最优现金返回线的差额不超过5万元，已知每季度最低现金存量为2万元。
要求：
（1）计算四季度的现金流入量、现金流出量和现金收支差额；
（2）计算确定四季度是否需要进行现金和有价证券的转换，如需要转换计算转换的数量以及四季度末的现金余额。
标准答案：本题的主要考核点是现金预算的编制。
（1）计算四季度的现金流入量、现金流出量和现金余额：
2005年年末应收账款=8000/12=666.67（万元）
由于假设全年均衡销售，所以，四季度预计销售收入=8000/4=2000（万元）
四季度的预计销售现金流入=2000（1+17%）+（500-666.67）=2173.33（万元）。
全年销售成本=8000(1-28%)=5760(万元)
2005年年末存货=5760/8=720（万元）
由于假设全年均衡销售，所以，四季度预计销售成本=5760/4=1440（万元）
第四季度预计的购货（不含税）=期末存货+本期销货-期初存货=720+1440-480=1680（万元）
第四季度预计的采购现金流出（含税）=1680（1+17%）=1965.6(万元)
四季度可使用现金合计=6＋2173.33=2179.33（万元）
四季度现金支出合计=1965.6＋38＋103＋58=2164.6（万元）
现金多余（或不足）=2179.33－2164.6=14.73（万元）
(2)由于H=3R-2L，即H-R=2（R-L）=5万元，所以，R-L=2.5万元，根据L=2万元，可知R=4.5万元,H=9.5万元。而四季度现金收支差额为14.73万元，所以，四季度需要将多余现金购买有价证券，转换数量=14.73-4.5=10.23（万元），转换后四季度现金余额为4.5万元。