2023年6月基金从业资格考试《基础知识》真题及答案汇总

【参考答案】B

【233网校独家解析，禁止转载】大宗交易是指单笔数额较大的证券买卖，A正确。

上海证券交易所接受大宗交易的时间为每个交易日9： 30一 11: 30、13: 00一15：30.B错误。

按照规定，证券交易所可以根据市场实际情况调整大宗交易的最低限额，C正确。

上海证券交易所，如果在交易日15：00前处于停牌状态的证券，则不受理其大宗交易的申报，D正确。

【考查考点】第17章第1节：场内证券交易特别规定及事项

【参考答案】C

【233网校独家解析，禁止转载】我国上海证券交易所和深圳证券交易所都采用会员制，设会员大会、理事会和专门委员会。理事会是证券交易所的决策机构，理事会下面可以设立其他专门委员会。

【考查考点】第十七章第一节-证券投资基金场内证券交易市场和结算机构

【参考答案】A

【233网校独家解析，禁止转载】融资即投资者借入资金购买证券，也叫买空交易。A正确。

卖空交易即融券业务，与融资业务正好相反，投资者可以向证券公司借入一定数量的证券卖岀，当证券价格下降时再以当时的市场价格买入证券归还证券公司，自己则得到投资收益。

【考查考点】第13章第1节-保证金交易

【参考答案】B

【233网校独家解析，禁止转载】B项，证券和资金结算实行分级结算原则。证券登记结算机构作为共同对手方提供多边净额结算服务时，证券登记结算机构负责与结算参与人之间的集中清算交收，结算参与人负责与客户之间的证券和资金的清算交收。

【考查考点】第17章第1节-场内证券结算的原则

【参考答案】C

【233网校独家解析，禁止转载】技术分析的三项假定分别是：(1)市场行为涵盖一切信息。(2)股价具有趋势性运动规律，股票价格沿趋势运动。(3)历史会重演。

【考查考点】第七章第三节-技术分析的内容

【参考答案】A

【233网校独家解析，禁止转载】关于做市商和经纪人的区别：

1.两者的市场角色不同，做市商在报价驱动市场中处于关键性地位，他们在市场中与投资者进行买卖双向交易;经纪人则是在交易中执行投资者的指令，并没有参与到交易中。

2.两者的利润来源不同，做市商的利润主要来自于证券买卖差价，经纪人的利润则主要来自于给投资者提供经纪业务的佣金。

3.对市场流动性的贡献不同，在报价驱动市场中，做市商是市场流动性的主要提供者和维持者，而在指令驱动市场中，市场流动性是由投资者的买卖指令提供的，经纪人只是执行这些指令。

然而，两者有时可以共同完成证券交易，当做市商之间进行资金或证券拆借时，经纪人往往是不错的帮手，有些经纪人甚至是专门服务于做市商的。

【考查考点】-第十三章第一节-做市商和经纪人

【参考答案】D

【参考答案】C

【233网校独家解析，禁止转载】证券和资金结算实行分级结算原则：证券登记结算机构作为共同对手方提供多边净额结算服务时，证券登记结算机构负责与结算参与人之间的集中清算交收，结算参与人负责与客户之间的证券和资金的清算交收;不作为对手方提供结算服务时,由证券登记结算机构根据结算参与机构委托，代为完成与结算参与机构之间的证券和资金的清算交收;结算参与机构负责办理结算参与机构与客户之间的资金的清算交收。

【考查考点】第17章第1节：场内证券结算的方式

【参考答案】C

【233网校独家解析，禁止转载】遵循GIPS可以提高业绩报告的透明度，确保在一致、可靠、公平且可比的基础上报告投资业绩数据，让不同投资管理机构的投资业绩具有可比性。

【考查考点】第15章第6节：GIPS特点及相关规定

【参考答案】D

【233网校独家解析，禁止转载】马科维茨投资组合理论的基本假设是投资者是厌恶风险的。如果在两个具有相同预期收益率的证券之间进行选择，投资者会选择风险较小的。要让投资者承担更高的风险，必须有更高的预期收益来补偿。

【考查考点】第12章第1节-均值——方差模型概述

【参考答案】D

【233网校独家解析，禁止转载】理事会是证券交易所的决策机构。

【考查考点】第3章第4节-证券交易所的组织形式