基金从业法律法规章节突破：对非公开募集基金的监管

本章节是法律法规的重要内容，根据以往考试数据来看，本章在考试时分值占比接近20%，出题率非常高。233网校将对本章的高频考点分小节进行总结。本章考纲有变动，具体变动情况将在文内说明。新考纲暂未出教材，考点内容根据官方公布的法律法规进行概括总结。

一、收藏知识结构图，自我检测

二、学习笔记

1、非公开募集基金的基金管理人的登记

我国对于非公开募集基金的基金管理人实行登记制度，即非公开募集基金的基金管理人只需向基金业协会登记即可。

2、非公开募集基金募集对象的限制

非公开募集对象应该向合格投资者募集，合格投资者累计不超过200人。

合格投资者：私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于100万元且符合下列相关标准的单位和个人：

①净资产不低于1000万元的单位；

②金融资产不低于300万元或者最近3年个人年均收入不低于50万元的个人。

下列投资者视为合格投资者：

①社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金；

②依法设立并在基金业协会备案的投资计划；

③投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员；

④中国证监会规定的其他投资者。

3、非公开募集基金推介方式的限制：非公开募集基金对象是特定的，采用非公开方式推介。

4、非公开募集基金的产品备案的相关要求

我国对于非公开募集基金实行产品备案制度，各类私募基金募集完毕，私募基金管理人应当根据基金业协会的规定，办理基金备案手续，报送以下基本信息：

①主要投资方向及根据主要投资方向注明的基金类别；

②基金合同、公司章程或者合伙协议；

③采取委托管理方式的，应当报送委托管理协议；

④基金业协会规定的其他信息。

基金业协会应当在私募基金备案材料齐备后的20个工作日内，通过网站公告私募基金名单及其基本情况的方式，为私募基金办结备案手续。

5、非公开募集基金的投资运作行为规范

非公开募集基金财产的证券投资，包括买卖公开发行的股份有限公司股票、债券、基金份额以及中国证监会规定的其他证券及其衍生品种。

禁止行为：①将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事投资活动；

②不公平地对待其管理的不同基金财产；

③利用基金财产或者职务之便，为本人或者投资者以外的人牟取利益，进行利益输送；

④侵占、挪用基金财产；

⑤泄露因职务便利获取的未公开信息，利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动；

⑥从事损害基金财产和投资者利益的投资活动；

⑦玩忽职守，不按照规定履行职责；

⑧从事内幕交易、操纵交易价格及其他不正当交易活动；

⑨法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他行为。

6、非公开募集基金的信息披露和报送的相关要求

7、非公开募集基金管理人内部控制的相关要求

私募基金管理人建立与实施有效的内部控制，应当包括下列要素：

（1）内部环境：包括经营理念和内控文化、治理结构、组织结构、人力资源政策和员工道德素质等，内部环境是实施内部控制的基础。

（2）风险评估：及时识别、系统分析经营活动中与内部控制目标相关的风险，合理确定风险应对策略。

控制活动：根据风险评估结果，采用相应的控制措施，将风险控制在可承受范围之内。

（3）信息与沟通：及时、准确地收集、传递与内部控制相关的信息，确保信息在内部、企业与外部之间进行有效沟通。

（4）内部监督：对内部控制建设与实施情况进行周期性监督检查，评价内部控制的有效性，发现内部控制缺陷或因业务变化导致内控需求有变化的，应当及时加以改进、更新。

三、真题演练，现在开始做