1、风险价值VaR的定义：又称在险价值、风险收益、风险报酬，是指在一定的持有期和给定的置信水平下，利率、汇率等市场风险要素发生变化时可能对某项资金头寸、资产组合或投资机构造成的潜在最大损失。若：持有期
1、风险价值VaR的定义：又称在险价值、风险收益、风险报酬，是指在一定的持有期和给定的置信水平下，利率、汇率等市场风险要素发生变化时可能对某项资金头寸、资产组合或投资机构造成的潜在最大损失。若：持有期
1、风险价值VaR的定义：又称在险价值、风险收益、风险报酬，是指在一定的持有期和给定的置信水平下，利率、汇率等市场风险要素发生变化时可能对某项资金头寸、资产组合或投资机构造成的潜在最大损失。若：持有期
1、风险价值VaR的定义：又称在险价值、风险收益、风险报酬，是指在一定的持有期和给定的置信水平下，利率、汇率等市场风险要素发生变化时可能对某项资金头寸、资产组合或投资机构造成的潜在最大损失。若：持有期
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（1）跨境投资风险：分为政治风险、汇率风险、税收风险、投资研究风险、交易和估值风险、合规风险六个部分。（2）跨境投资风险管理：通过不同国家地区的资产组合配置分散风险；多币种投资和汇率避险操作相结合。
（1）跨境投资风险：分为政治风险、汇率风险、税收风险、投资研究风险、交易和估值风险、合规风险六个部分。（2）跨境投资风险管理：通过不同国家地区的资产组合配置分散风险；多币种投资和汇率避险操作相结合。
（1）跨境投资风险：分为政治风险、汇率风险、税收风险、投资研究风险、交易和估值风险、合规风险六个部分。（2）跨境投资风险管理：通过不同国家地区的资产组合配置分散风险；多币种投资和汇率避险操作相结合。
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（1）跨境投资风险：分为政治风险、汇率风险、税收风险、投资研究风险、交易和估值风险、合规风险六个部分。（2）跨境投资风险管理：通过不同国家地区的资产组合配置分散风险；多币种投资和汇率避险操作相结合。
（1）指数基金的风险：跟踪误差，跟踪误差越大，反映其跟踪标的偏离度越大，风险越高。（2）ETF的风险：申购赎回清单出错、基金投资运作风险以及ETF认购期风险等。（3）避险策略基金的风险管理通过恒定比例
（1）指数基金的风险：跟踪误差，跟踪误差越大，反映其跟踪标的偏离度越大，风险越高。（2）ETF的风险：申购赎回清单出错、基金投资运作风险以及ETF认购期风险等。（3）避险策略基金的风险管理通过恒定比例
（1）指数基金的风险：跟踪误差，跟踪误差越大，反映其跟踪标的偏离度越大，风险越高。（2）ETF的风险：申购赎回清单出错、基金投资运作风险以及ETF认购期风险等。（3）避险策略基金的风险管理通过恒定比例
（1）指数基金的风险：跟踪误差，跟踪误差越大，反映其跟踪标的偏离度越大，风险越高。（2）ETF的风险：申购赎回清单出错、基金投资运作风险以及ETF认购期风险等。（3）避险策略基金的风险管理通过恒定比例
2016年2月1日起施行的《货币市场基金监督管理办法》规定货币市场基金投资组合的平均剩余期限不得超过120天，平均剩余存续期不得超过240天。（1）反映货币市场基金风险的指标：投资组合平均剩余期限和平
2016年2月1日起施行的《货币市场基金监督管理办法》规定货币市场基金投资组合的平均剩余期限不得超过120天，平均剩余存续期不得超过240天。（1）反映货币市场基金风险的指标：投资组合平均剩余期限和平
（1）指数基金的风险：跟踪误差，跟踪误差越大，反映其跟踪标的偏离度越大，风险越高。（2）ETF的风险：申购赎回清单出错、基金投资运作风险以及ETF认购期风险等。（3）避险策略基金的风险管理通过恒定比例
2016年2月1日起施行的《货币市场基金监督管理办法》规定货币市场基金投资组合的平均剩余期限不得超过120天，平均剩余存续期不得超过240天。（1）反映货币市场基金风险的指标：投资组合平均剩余期限和平
2016年2月1日起施行的《货币市场基金监督管理办法》规定货币市场基金投资组合的平均剩余期限不得超过120天，平均剩余存续期不得超过240天。（1）反映货币市场基金风险的指标：投资组合平均剩余期限和平
2016年2月1日起施行的《货币市场基金监督管理办法》规定货币市场基金投资组合的平均剩余期限不得超过120天，平均剩余存续期不得超过240天。（1）反映货币市场基金风险的指标：投资组合平均剩余期限和平
债券基金的主要投资风险包括：利率风险、信用风险、流动性风险、再投资风险、可转债的特定风险、债券回购风险和提前赎回风险。（1）利率风险：债券的价格与市场利率呈反向变动，市场利率下跌时，债券价格通常会上涨
2016年2月1日起施行的《货币市场基金监督管理办法》规定货币市场基金投资组合的平均剩余期限不得超过120天，平均剩余存续期不得超过240天。（1）反映货币市场基金风险的指标：投资组合平均剩余期限和平
债券基金的主要投资风险包括：利率风险、信用风险、流动性风险、再投资风险、可转债的特定风险、债券回购风险和提前赎回风险。（1）利率风险：债券的价格与市场利率呈反向变动，市场利率下跌时，债券价格通常会上涨
债券基金的主要投资风险包括：利率风险、信用风险、流动性风险、再投资风险、可转债的特定风险、债券回购风险和提前赎回风险。（1）利率风险：债券的价格与市场利率呈反向变动，市场利率下跌时，债券价格通常会上涨
债券基金的主要投资风险包括：利率风险、信用风险、流动性风险、再投资风险、可转债的特定风险、债券回购风险和提前赎回风险。（1）利率风险：债券的价格与市场利率呈反向变动，市场利率下跌时，债券价格通常会上涨
债券基金的主要投资风险包括：利率风险、信用风险、流动性风险、再投资风险、可转债的特定风险、债券回购风险和提前赎回风险。（1）利率风险：债券的价格与市场利率呈反向变动，市场利率下跌时，债券价格通常会上涨
混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例（1）一般而言，偏股型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高；（2）偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低；（3）股债平衡型基金的风险与收益
混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例。（1）一般而言，偏股型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高；（2）偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低；（3）股债平衡型基金的风险与收
混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例。（1）一般而言，偏股型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高；（2）偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低；（3）股债平衡型基金的风险与收
股票型基金的风险管理方法（1）股票基金提供了一种长期而高额的增值性，但收益越高风险越大，股票基金面临较其他类型基金更高的投资风险：系统性风险+非系统性风险。（2）风险管理：①通过分散投资降低个股投资的
混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例（1）一般而言，偏股型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高；（2）偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低；（3）股债平衡型基金的风险与收益
混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例：（1）一般而言，偏股型基金、灵活配置型基金的风险较高，但预期收益率也较高；（2）偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低；（3）股债平衡型基金的风险与收
股票型基金的风险管理方法（1）股票基金提供了一种长期而高额的增值性，但收益越高风险越大，股票基金面临较其他类型基金更高的投资风险：系统性风险+非系统性风险。（2）风险管理：①通过分散投资降低个股投资的
股票型基金的风险管理方法（1）股票基金提供了一种长期而高额的增值性，但收益越高风险越大，股票基金面临较其他类型基金更高的投资风险：系统性风险+非系统性风险。（2）风险管理：①通过分散投资降低个股投资的
股票型基金的风险管理方法（1）股票基金提供了一种长期而高额的增值性，但收益越高风险越大，股票基金面临较其他类型基金更高的投资风险：系统性风险+非系统性风险。（2）风险管理：①通过分散投资降低个股投资的
股票型基金的风险管理方法（1）股票基金提供了一种长期而高额的增值性，但收益越高风险越大，股票基金面临较其他类型基金更高的投资风险：系统性风险+非系统性风险。（2）风险管理：①通过分散投资降低个股投资的
流动性是资产在短期内以低成本完成市场交易的能力。（1）基金投资流动性风险表现①基金管理人建仓时或者为实现投资收益而进行组合调整时，可能会由于个股的市场流动性相对不足而无法按预期的价格将股票或债券买进或
流动性是资产在短期内以低成本完成市场交易的能力。（1）基金投资流动性风险表现①基金管理人建仓时或者为实现投资收益而进行组合调整时，可能会由于个股的市场流动性相对不足而无法按预期的价格将股票或债券买进或
流动性是资产在短期内以低成本完成市场交易的能力。（1）基金投资流动性风险表现①基金管理人建仓时或者为实现投资收益而进行组合调整时，可能会由于个股的市场流动性相对不足而无法按预期的价格将股票或债券买进或
事前与事后风险测量的区别（1）事前风险测度：在风险发生前，衡量投资组合在将来的表现和风险情况。（2）事后风险测度：研究投资组合在历史上的表现和风险情况，衡量风险调整后的收益情况。
流动性是资产在短期内以低成本完成市场交易的能力。（1）基金投资流动性风险表现①基金管理人建仓时或者为实现投资收益而进行组合调整时，可能会由于个股的市场流动性相对不足而无法按预期的价格将股票或债券买进或
一、跟踪误差波动率是一个绝对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的相对风险指标。跟踪误差可以用来衡量投资组合的相对风险是否符合预定的目标或是否在正常范围内。二、主动比重1.主动比重是指投资组合持仓
β系数是评估证券或投资组合系统性风险的指标，反映的是投资对象对市场变化的敏感度。β＞1，投资组合的价格变动幅度比市场变化幅度大β＝1，投资组合的价格变动幅度与市场变动幅度一致0＜β＜1，投资组合的价格
事前与事后风险测量的区别（1）事前风险测度：在风险发生前，衡量投资组合在将来的表现和风险情况。（2）事后风险测度：研究投资组合在历史上的表现和风险情况，衡量风险调整后的收益情况。
事前与事后风险测量的区别（1）事前风险测度：在风险发生前，衡量投资组合在将来的表现和风险情况。（2）事后风险测度：研究投资组合在历史上的表现和风险情况，衡量风险调整后的收益情况。
事前与事后风险测量的区别（1）事前风险测度：在风险发生前，衡量投资组合在将来的表现和风险情况。（2）事后风险测度：研究投资组合在历史上的表现和风险情况，衡量风险调整后的收益情况。
事前与事后风险测量的区别（1）事前风险测度：在风险发生前，衡量投资组合在将来的表现和风险情况。（2）事后风险测度：研究投资组合在历史上的表现和风险情况，衡量风险调整后的收益情况。
一、下行标准差波动率计算中，既包括了收益率高于平均值的单位区间的波动，也考虑了收益率低于平均值的单位区间的波动。下行标准差用来关注收益率不达目标时的风险，是收益率低于平均值(不达目标)的单位区间的波动
一、下行标准差波动率计算中，既包括了收益率高于平均值的单位区间的波动，也考虑了收益率低于平均值的单位区间的波动。下行标准差用来关注收益率不达目标时的风险，是收益率低于平均值(不达目标)的单位区间的波动
一、下行标准差波动率计算中，既包括了收益率高于平均值的单位区间的波动，也考虑了收益率低于平均值的单位区间的波动。下行标准差用来关注收益率不达目标时的风险，是收益率低于平均值(不达目标)的单位区间的波动
一、跟踪误差波动率是一个绝对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的相对风险指标。跟踪误差可以用来衡量投资组合的相对风险是否符合预定的目标或是否在正常范围内。二、主动比重1.主动比重是指投资组合持仓
一、跟踪误差波动率是一个绝对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的相对风险指标。跟踪误差可以用来衡量投资组合的相对风险是否符合预定的目标或是否在正常范围内。二、主动比重1.主动比重是指投资组合持仓
一、跟踪误差波动率是一个绝对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的相对风险指标。跟踪误差可以用来衡量投资组合的相对风险是否符合预定的目标或是否在正常范围内。二、主动比重1.主动比重是指投资组合持仓
一、跟踪误差波动率是一个绝对风险指标，跟踪误差则是相对于业绩比较基准的相对风险指标。跟踪误差可以用来衡量投资组合的相对风险是否符合预定的目标或是否在正常范围内。二、主动比重1.主动比重是指投资组合持仓
一、下行标准差波动率计算中，既包括了收益率高于平均值的单位区间的波动，也考虑了收益率低于平均值的单位区间的波动。下行标准差用来关注收益率不达目标时的风险，是收益率低于平均值(不达目标)的单位区间的波动
一、下行标准差波动率计算中，既包括了收益率高于平均值的单位区间的波动，也考虑了收益率低于平均值的单位区间的波动。下行标准差用来关注收益率不达目标时的风险，是收益率低于平均值(不达目标)的单位区间的波动
（1）信用风险来源于贷款的借贷方、债券发行人以及回购交易和衍生产品的交易对手的违约可能性。（2）主要措施①建立针对债券发行人的内部信用评级制度，结合外部信用评级，进行发行人信用风险管理。②建立交易对手
基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险。种类政策风险：宏观政策的变化对基金收益的影响。利率风险：因利率变化而产生的基金价值的不确定性。购买力风险：作为基金利润
基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险。种类政策风险：宏观政策的变化对基金收益的影响。利率风险：因利率变化而产生的基金价值的不确定性。购买力风险：作为基金利润
基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险。种类政策风险：宏观政策的变化对基金收益的影响。利率风险：因利率变化而产生的基金价值的不确定性。购买力风险：作为基金利润
基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险。种类政策风险：宏观政策的变化对基金收益的影响。利率风险：因利率变化而产生的基金价值的不确定性。购买力风险：作为基金利润
基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险。种类政策风险：宏观政策的变化对基金收益的影响。利率风险：因利率变化而产生的基金价值的不确定性。购买力风险：作为基金利润
（1）信用风险来源于贷款的借贷方、债券发行人以及回购交易和衍生产品的交易对手的违约可能性。（2）主要措施①建立针对债券发行人的内部信用评级制度，结合外部信用评级，进行发行人信用风险管理。②建立交易对手
（1）信用风险来源于贷款的借贷方、债券发行人以及回购交易和衍生产品的交易对手的违约可能性。（2）主要措施①建立针对债券发行人的内部信用评级制度，结合外部信用评级，进行发行人信用风险管理。②建立交易对手
（1）信用风险来源于贷款的借贷方、债券发行人以及回购交易和衍生产品的交易对手的违约可能性。（2）主要措施①建立针对债券发行人的内部信用评级制度，结合外部信用评级，进行发行人信用风险管理。②建立交易对手
（1）信用风险来源于贷款的借贷方、债券发行人以及回购交易和衍生产品的交易对手的违约可能性。（2）主要措施①建立针对债券发行人的内部信用评级制度，结合外部信用评级，进行发行人信用风险管理。②建立交易对手
（1）指令驱动市场定义指令驱动的核心就是买方下达购买指令，包括购买数量和相应价格，卖方下达包含同样内容的卖出指令，满足成交条件的即可成功交易。交易原则价格优先、时间优先。市价指令不指定价格，按当前市场
（1）指令驱动市场定义指令驱动的核心就是买方下达购买指令，包括购买数量和相应价格，卖方下达包含同样内容的卖出指令，满足成交条件的即可成功交易。交易原则价格优先、时间优先。市价指令不指定价格，按当前市场
保证金交易让投资者可以从证券经纪商那里借得资金或证券，这样就能进行超过自己可支付范围的交易。也称为信用交易。融资：投资者借入资金购买证券，也叫买空交易。融券：投资者借入证券卖出，也称卖空交易。
保证金交易让投资者可以从证券经纪商那里借得资金或证券，这样就能进行超过自己可支付范围的交易。也称为信用交易。融资：投资者借入资金购买证券，也叫买空交易。融券：投资者借入证券卖出，也称卖空交易。
保证金交易让投资者可以从证券经纪商那里借得资金或证券，这样就能进行超过自己可支付范围的交易。也称为信用交易。融资：投资者借入资金购买证券，也叫买空交易融券：投资者借入证券卖出，也称卖空交易
保证金交易让投资者可以从证券经纪商那里借得资金或证券，这样就能进行超过自己可支付范围的交易。也称为信用交易。融资：投资者借入资金购买证券，也叫买空交易融券：投资者借入证券卖出，也称卖空交易
（1）报价驱动市场报价驱动市场中最重要的角色是做市商，报价驱动市场也被称为做市商制度。几乎所有的债券和外汇都是通过做市商交易的。交易特点：要价（做市商卖出价）始终是大于出价（做市商买入价），做市商从中
（1）报价驱动市场报价驱动市场中最重要的角色是做市商，报价驱动市场也被称为做市商制度。几乎所有的债券和外汇都是通过做市商交易的。交易特点：要价（做市商卖出价）始终是大于出价（做市商买入价），做市商从中