2020年期货投资分析教材目录
第一章宏观经济指标………………………………(1)
第一节主要经济指标……………………………………(1)
一、国内生产总值………………………………………(1)
二、固定资产投资………………………………………(4)
三、城镇就业数据………………………………………(6)
四、价格指数……………………………………………(9)
五、采购经理人指数……………………………………(11)
第二节货币金融指标……………………………………(12)
一、货币供应量…………………………………………(12)
二、利率、存款准备金率………………………………(15)
三、公开市场操作工具…………………………………(17)
四、汇率…………………………………………………(20)
五、美元指数……………………………………………(23)
第三节其他重要指标………………………………………(25)
一、商品价格指数………………………………………(25)
二、波罗的海干散货指数……………………………(28)
三、波动率指数…………………………………………(30)
四、信用违约互换指数…………………………………(32)
第二章衍生品定价…………………………………(36)
第一节远期与期货定价…………………………………(36)
一、定价理论……………………………………………(36)
二、定价分析……………………………………………(38)
第二节期权定价…………………………………………(41)
一、平价公式……………………………………………(41)
二、二叉树模型…………………………………………(43)
三、B—S—M模型………………………………………(45)
四、希腊字母……………………………………………(49)
五、波动率………………………………………………(58)
第三节互换定价…………………………………………(62)
一、利率互换定价………………………………………(63)
二、信用违约互换定价…………………………………(68)
第三章分析方法………………………………………(71)
第一节基本分析方法……………………………………(71)
一、经济周期分析法……………………………………(71)
二、平衡表法……………………………………………(75)
三、季节性分析法………………………………………(77)
四、成本利润分析法……………………………………(79)
五、持仓分析法…………………………………………(82)
六、事件驱动分析法……………………………………(86)
第二节计量分析方法……………………………………(89)
一、相关关系分析………………………………………(89)
二、线性回归分析………………………………………(92)
三、时间序列分析………………………………………(102)
四、GARCH类模型分析…………………………………(118)
第四章量化交易………………………………………(122)
第一节量化交易的特征………………………………(122)
第二节系统的开发……………………………………(124)
一、寻找策略思想……………………………………(124)
二、所需数据的获取…………………………………(128)
三、量化交易的实现…………………………………(129)
第三节系统的测试评估…………………………………(131)
一、测试评估平台………………………………………(131)
二、测试与评估方法……………………………………(133)
三、主要测试评估指标…………………………………(139)
四、模型仿真运行测试…………………………………(146)
第四节量化交易的特定风险及其管理…………………(156)
一、开发、测试中的风险控制…………………………(157)
二、交易前风险控制……………………………………(158)
三、交易中的风险控制……………………………………(158)
四、其他风险控制措施…………………………………(161)
第五章商品期货及衍生品应用………………………(164)
第一节在商品货物贸易中的应用……………………………(164)
一、基差定价………………………………………………(164)
二、库存管理………………………………………………(186)
三、期货仓单串换业务…………………………………(199)
四、合作套期保值业务…………………………………(205)
第二节在资产配置中的应用……………………………(205)
一、商品指数策略………………………………………(206)
二、商品CTA策略…………………………………………(209)
第三节“保险+期货”……………………………………(212)
一、“保险+期货”的含义………………………………(212)
二、“保险+期货”的运作机制…………………………(213)
三、“保险+期货”的应用…………………………………(215)
第六章金融期货及衍生品应用………………………(221)
第一节权益类衍生品应用………………………………(221)
一、阿尔法策略…………………………………………(222)
二、指数化投资策略……………………………………(224)
三、现金资产证券化策略………………………………(229)
四、备兑看齐全策略……………………………………(232)
五、保护性看跌期权策略………………………………(233)
第二节利率类衍生品应用………………………………(233)
一、基差交易策略………………………………………(235)
二、久期管理策略………………………………………(237)
三、资产配置策略………………………………………(239)
第三节汇率类衍生品应用………………………………(244)
一、进出口贸易…………………………………………(245)
二、境外投融资…………………………………………(251)
三、金融机构外汇业务…………………………………(257)
第七章场外衍生品………………………………………(266)
第一节场外互换……………………………………………(266)
一、利率互换余利率风险管理……………………………(267)
二、货币互换与汇率风险管理…………………………(270)
三、股票收益互换与股票投资风险管理……………(273)
第二节场外期权…………………………………………(275)
一、合约设计……………………………………………(275)
二、投资组合风险控制………………………………(279)
第三节信用衍生品………………………………………(288)
一、信用违约互换基本结构……………………………(290)
二、合成担保债务凭证(合成CDO)………………………(294)
第八章结构化产品………………………………………(299)
第一节权益类结构化产品………………………………(299)
一、保本型股指联结票据………………………………(299)
二、收益增强型股指联结票据…………………………(304)
三、参与型红利证………………………………………(307)
四、嵌入奇异期权的权益类结构化产品………………(313)
第二节利率类结构化产品………………………………(313)
一、逆向浮动利率票据…………………………………(313)
二、区间浮动利率票据…………………………………(316)
第四节汇率类结构化产品………………………………(319)
一、双货币债券…………………………………………(319)
二、指数货币期权票据…………………………………(322)
第九章衍生品业务风险管理…………………………(325)
第一节风险识别…………………………………………(325)
一、市场风险……………………………………………(327)
二、信用风险……………………………………………(328)
三、流动性风险…………………………………………(329)
四、操作风险……………………………………………(330)
五、模型风险……………………………………………(330)
第二节风险度量…………………………………………(332)
一、敏感性分析…………………………………………(332)
二、情景分析和压力测试………………………………(336)
三、在险价值(ValueatRisk，VaR)……………………(338)
第三节风险对冲…………………………………………(342)
一、利用场内工具对冲…………………………………(343)
二、利用场外工具对冲…………………………………(346)
三、创设新产品进行对冲………………………………(348)
后记………………………………………………………(350)
