2016年期货从业资格考试基础知识第四章第三节知识点五

五、企业开展套期保值业务需注意的事项

　　知识点：

　　套期保值操作虽然可以在一定程度上规避价格风险，但并非意味着企业做套期保值就是进了“保险箱”。

　　1.套保前结合自身情况进行评估：一般来说，行业利润越低，相关原材料、产成品、利率、汇率等资产价格波动对企业盈利及生存能力影响越大，进行套期保值越有必要。

　　2.应完善套期保值机构设置。

　　3.具备健全的内部控制制度和风险管理制度。

　　4.加强对套期保值交易中相关风险的管理：现金流风险、流动性风险、操作风险。

　　5.掌握风险评价方法：风险价值法(VaR)、压力测试法、情景分析法。