拟建某工业项目,建设期2年,生产期10年,基础数据如下:
(1)第一年、第二年固定资产投资分别为2100万元、1200万元。
(2)第三年、第四年流动资金注入分别为550万元、350万元。
(3)预计正常生产年份的年销售收入为3500万元、经营成本为1800万元、税金及附加为260万元、所得税为310万元。
(4)预计投产的当年达产率70%,投产后的第二年开始达产率为100%,投产当年的销售收入、经营成本、税金及附加、所得税均按正常生产年份的70%计。
(5)固定资产余值回收为600万元,流动资金全部回收。
(6)上述数据均假发生在期末。
问题
(1)请在表8-1中填入项目名称和基础数据并进行计算。
(2)假设年折现率采用银行贷款利率(年利率12%,每半年计息一次),试计算实际折现率(要求列出计算式)、折现系数、折现净现金流量值和累计折现净现金流量值(不要求列出计算式,将数值直接填入表8-1中)。
(3)计算报考投资回收期(要求列出计算式)。
注:折现系数取小数点后三位,其余取小数后两位。
表8-1现金流量表(全部投资)单位:万元