2014年中级会计师考试财务管理每日一练(11月24日)

单项选择题
1、 在下列预算方法中，能够适应多种业务量水平并能克服固定预算法缺点的是（ ）。
A．弹性预算法
B．增量预算法
C．零基预算法
D．流动预算法


2、 某公司拟使用短期借款进行筹资。下列借款条件中，不会导致实际利率高于名义利率的 是（　）。
A．按贷款一定比例在银行保持补偿性余额
B．按贴现法支付银行利息
C．按收款法支付银行利息
D．按加息法支付银行利息


3、 按照所交易金融工具的属性，可以将金融市场分为（ ）。
A． 基础性金融市场和金融衍生品市场
B．资本市场、外汇市场和黄金市场
C． 发行市场和流通市场
D．货币市场和资本市场


4、 某递延年金，前3年没有现金流入，后5年每年年初有等额的现金流入100万元，折现率为10％，下列关于该递延年金现值的表达式中，不正确的是（　　）。
A．100×(P/A，10％，5)×(P/F，10％，2)
B．100×(P/A，10％，5)×(P/F，10％，3)
C．100×[(P/A，10％，4)＋1]×(P/F，10％，3)
D．100×(F/A，10％，5)×(P/F，10％，7)


5、 在估算项目投资的现金流量时，下列说法中不正确的是（　　）。
A．对于在营业期内某－年发生的大修理支出来说，如果本年内－次性作为收益性支出，则直接作为该年付现成本
B．对于在营业期内某－年发生的大修理支出来说，如果跨年摊销，则本年作为投资性的现金流出量，摊销年份以非付现成本形式处理
C．对于在营业期内某－年发生的改良支出来说，是一种投资，应作为该年的现金流出量，以后年份通过折旧收回
D．为该投资垫支的营运资金等于追加的流动资产扩大量


多项选择题
6、在下列各项中，可以直接或间接利用普通年金终值系数计算出确切结果的项目有（　　）。
A．偿债基金
B．先付年金终值
C．永续年金现值
D．永续年金终值

判断题
7、 要约回购是指公司在特定期间向股东发出的以低于当前市价的某－价格回购既定数量股票的要约。（　　）


8、 按照现代企业制度的要求，企业财务管理体制必须以资金筹集为核心。（　　）


简答题
9、某公司正着手编制2011年5月的现金预算。有关资料为：
(1)2011年2～4月份的产品销售收入分别为300000元、320000元和350000元，预计5月份的销售收入为400000元，估计的收款情况为：当月收款50％，次月收款30％，再次月收款20％。该企业生产的产品均为缴纳增值税产品，增值税税率为17％，城建税税率为7％，教育费附加征收率为3％，各月应交税金均于当月用现金完税：
(2)预计2011年5月需要采购的原材料成本为120000元，预计原材料采购金额当月付款60％，下月付款40％，月初应付账款余额60000元需在本月付清；
(3)预计2011年5月份以现金支付工资60000元，制造费用88000元(其中折旧10000元)，其他经营性现金支出15000元，预交所得税50000元，购买设备支付现金65500元。现金不足时可向银行借款，借款金额需是1000元的倍数，现金多余时可购买有价证券，所购买的有价证券也应是1000元的倍数。201 1年4月底现金余额为6800元，要求每月月末现金余额不能少于6000元。
要求：
(1)计算2011年5月份经营性现金收入；
(2)计算2011年5月份购货现金支出、应交税金及附加支出、经营性现金支出；
(3)计算2011年5月份现金余缺：
(4)确定最佳资金筹措或运用数额；
(5)计算2011年5月末现金余额。


10、某公司拟投资一项目，该项目投资共需要投资6000元（其中5400元是购买设备，600元是垫支的流动资金），该项目无建设期，计算期为4年，直线法折旧，期末无残值。在这三年中，企业第一年的经营现金净流量1920元，第二年的经营现金净流量2520元,最后一年的经营现金净流量为3720元（不包括收回流动资金）。企业要求的必要报酬率为10%。
计算：（1）该项目的年折旧额、净现值、现值指数
（2）判断该方案的可行性