学习目标
掌握货币供给行为和货币供应量的概念，了解货币范围的扩展；掌握西方划分货币层次的依据，掌握基金组织和美国对货币层次的具体划分，熟悉我国划分货币层次的原则，掌握我国央行划分货币层次的原则
了解二级银行体制下货币供给的原理和机制；熟悉基础货币的构成内容及基础货币供应的三条渠道；了解货币乘数；掌握信贷收支、财政收支、国际收支对货币供应量的影响。
（一）掌握货币供给行为与货币供给量的概念
1. 货币供给行为
银行体系通过自己的业务活动向再生产领域提供货币的全过程，研究的是货币供给的原理和机制。
2．货币供给量
银行体系根据货币需求量，通过其资金运用，注入流通中的货币量。
（二）了解货币范围的扩张
实物货币：实物货币是以自然界存在的某种物品或人们生产的某种物品来充当货币。
金属货币：以金属如金、银、铜等作为材料的称为金属货币。
纸币：是国家强制发行流通的纸制货币符号。
信用货币：信用货币是以信用活动为基础产生的，能够发挥货币作用的信用工具。
信用货币的形式主要有商业票据、银行券和存款货币。
银行券是银行发行的信用工具；存款货币是指能够发挥货币作用的银行存款；
随着现代经济的发展，信用货币的范围不断扩大。
（三）货币层次的划分
1．掌握西方划分货币层次的依据
西方学者一般认为应根据“流动性”原则来划分货币层次。
流动性：某种金融资产转化为现金或现金购买力的能力。流动性强的金融资产，价格稳定，还原性强，可以随时转让出售。
2． 掌握国际货币基金组织的划分
国际货币基金组织一般把货币划分为三个层次：
M0＝流通于银行体系之外的现金
M1＝M0＋活期存款（包括邮政汇划制度或国库接受的私人活期存款）
M2＝M1＋储蓄存款＋定期存款＋政府债券（包括国库券）
3． 掌握美国的划分
M1A＝现金＋商业银行的活期存款
M1B＝M1A＋所有存款机构的其他支票存款
M2＝M1B＋储蓄存款＋所有存款机构的小额定期存款
M3＝M2＋所有存款机构的大额定期存款＋商业银行、储蓄贷款机构的定期存款协议
M4＝M3＋其他流动资产（短期债券、保险单、股票等）
4． 掌握我国的划分
（1） 熟悉我国划分货币层次的原则
以流动性为基本标准；
考虑央行宏观调控的要求，区别列入中央银行帐户存款与商业银行存款；
反映经济情况的变化，考虑货币层次与商品层次的对应关系，操作、运用具有可行性；
宜粗不宜细等。
例题：单选
中外学者一致认为，划分货币层次的主要依据是金融资产的（）。
A.稳定性 B.流动性
C.兑换性 D.还原性
答案：B
（2）掌握我国的划分方法
根据1994年12月28日颁布的《中国人民银行货币供应量统计和公布暂行办法》，目前我国货币层次的划分情况为：
M0＝现金
M1＝M0＋单位活期存款
M2＝M1＋个人储蓄存款＋单位定期存款
M3＝M2＋商业票据＋大额可转让定期存单
目前只测算和公布M0、M1和M2三个指标。
例题：单项选择题
在我国目前划定的货币层次中，M3=( )
A． M2+债券+股票
B． M2+债券+大额可转让定期存单
C． M2+金融债券+政府债券.
D． M2+商业票据+大额可转让定期存单
答案：D
（四）货币供给机制
1．了解二级银行体制下货币供给的原理和机制
在二级银行体制下，货币供给量Ms等于基础货币（B）与货币乘数（m）之积，即：
Ms=m×B
可以看出，中央银行只有是控制了基础货币和货币乘数，就可有效控制货币供给量。
例题：单项选择题
在二级银行体制下，货币供应量等于（ ）。
A原始存款*货币存款
B基础货币*货币乘数
C派生存款*原始存款
D基础货币*原始存款
答案：B
分析：应该分清货币供应量与派生存款的概念区别
2．熟悉基础货币的构成及基础货币供应的三条渠道
（1）基础货币
基础货币：又称为高能货币或强力货币，通常是指流通中的现金和商业银行在央行的准备金存款之和。
基础货币B包括现金C和成员银行在中央银行的储备存款R，而后者又包括活期存款存款准备金Rr、定期存款准备金Rt和超额存款准备金Re.
B=C + Rr + Rt + Re
从基础货币的构成看，C和R都是央行的负债，央行对这两部分具有直接的控制力。
（2）C和R为什么称为基础货币？
中央银行能够直接控制的现金发行和商业银行的准备金存款，之所以被称为基础货币，是因为如果没有现金的发行和中央银行对商业银行的信贷供应，商业银行的准备金存款便难以形成，或者说，它用以创造派生存款的原始存款的来源就不存在。货币供应的全过程，就是由中央银行供应基础货币，基础货币形成商业银行的原始存款，商业银行在原始存款基础上创造派生存款（现金漏损的部分形成流通中现金），最终形成货币供应总量的过程。
