2020年证券分析师胜任能力考试《发布证券研究报告业务》真题答案精选第一章：发布证券研究报告业务监管，开始测试第一章内容吧！
手机端下载位置：233网校APP--证券从业及专项--我的资料包
根据《国际伦理纲领、职业行为标准》对投资分析师执业行为操作规则的规定，投资分析师的行为不包括( )。
A.合理的分析和表述
B.信息披露
C.禁止引用他人研究成果
D.在作出投资建议和操作时，应注意适宜性
【对应章节】第一章
【考点及考纲要求】投资分析师职业行为操作规则熟悉
【解析】投资分析师职业行为操作规则有四条：
1）在作出投资建议和操作时，应注意适宜性。
2）合理的分析和表述。
3）信息披露。
4）保存客户机密、资金以及证券。
证券分析师不具有的职能是()
A.为上市公司出具财务审计报告
B.为投资者提供决策建议
c.为地方政府决策提供依据
D.为公司的财务顾问项目提供研究支持
【对应章节】第一章第二节
【考点及考纲要求】证券分析师的主要职能熟悉
【解析】证券分析师的主要职能包括：
1）运用各种有效信息，对证券市场或个别证券的未来走进行分析预测，对投资证券的可行性进行分析评判。
2）为投资者的投资诀策过程提供分析、预測、建议等服务，传授投资技巧，倡导投资理念，引导投资者进行理性投资。
3）为涉及上市公司收购、兼并、重组等方面的业务提供财务回服务。
4）为主管部门、地方政府等的决定提供依据。
担任发行人股票首次公开发行的保荐机构、主承销商或者财务顾问，自确定并公告发行价格之日起()日内，不得发布与该发行人有关的证券研究报告。
A.40
B.20
C.30
D.10
【对应章节】第一章第三节
【考点及考纲要求】发布研究报告的业务管理制度熟悉
【解析】根据《发布证券研究报告执业规范》第20条：证券公司、证券投资咨询机构发布证券研究报告，应当按照《发布证券研究报告暂行规定》及《证券公司信息隔离墙指引》的有关规定，建立健全信息隔离墙制度，并遵循下列静默期安排：
（一）担任发行人股票首次公开发行的保荐机构、主承销商或者财务顾问，自确定并公告发行价格之日起40日内，不得发布与该发行人有关的证券研究报告；
（二）担任上市公司股票增发、配股、发行可转换公司债券等再融资项目的保荐机构、主承销商或者财务顾问，自确定并公告公开发行价格之日起10日内，不得发布与该上市公司有关的证券研究报告；
（三）担任上市公司并购重组财务顾问，在证券公司、证券投资咨询机构的合规部门将该上市公司列入相关限制名单期间，按照合规管理要求限制发布与该上市公司有关的证券研究报告。
证券分析师不得断章取义或篡改有关信息资料，以及因主观好恶影响投资分析、预测和建议，这是证券分析师的（）原则的内涵之一。
A.勤勉尽职
B.谨慎客观
C.独立诚信
D.公正公平
【对应章节】第一章第一节
【考点及考纲要求】证券分析师的监管、自律管理和机构管理熟悉
【解析】证券分析师职业道德的十六字原则为：独立诚信、谨慎客观、勤勉尽职、公正客观。谨慎客观原则是指证券分析师应当依据公开披露的信息资料和其他合法获得的信息，进行科学的分析研究，审慎、客观地提出投资分析、预测和建议。证券分析师不得断章取义，不得篡改有关信息资料。
一般地讲，证券分析师自律性组织的特点有()。
Ⅰ、基本上以盈利为目的
Ⅱ、属于自发组织的非营利性团体
Ⅲ、会员可以是个人会员，也可以是公司构成的法人会员
Ⅳ、会员享受组织提供的方便和服务
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【对应章节】第一章第一节
【考点及考纲要求】证券分析师的监管、自律管理和机构管理熟悉
【解析】证券分析师组织的性质是行业自律组织，自发组织的非盈利性团体会员组成：可以是个人会员，也可以是由个人会员隶属的团体、公司构成的法人会员证券分析师组织的功能：①为会员进行资格认证；②对会员进行职业道德、行为标准管理；③定期或不定期地对证券分析师进行培训、组织研讨会、为会员内部交流及国际交流提供支持等。
证券公司的研究报告主要发送的对象包括（）
Ⅰ、客户
Ⅱ、股东
Ⅲ、证券投资顾问
Ⅳ、董事会成员
A、Ⅰ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【对应章节】第一章第三节
【考点及考纲要求】证券研究报告服务对象掌握
【解析】证券研究报告制作完成后，通过证券公司的证券研究报告发送系统或者电子邮件等方式，同时发送给基金、资产管理机构等机构客户和公司的投资顾问团队以及公司内部部门。
即，证券公司的研究报告主要发送的对象包括证券投资顾问、客户。
关于证券公司为机构客户提供综合的一站式服务，下列说法中正确的有（）。
Ⅰ、这类服务主要采取“研究报告+机构客户销售+交易通道”的模式
Ⅱ、这类模式需要合理区分客户支付的研究服务报酬和交易通道服务报酬，保护投资者利益
Ⅲ、这类服务主要采取“研究报告+交易通道”模式
Ⅳ、这类服务主要采取“研究报告+机构客户信托+交易通道”模式
A、Ⅱ、Ⅲ、V
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、V
C、Ⅰ、Ⅱ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【对应章节】第一章
【考点及考纲要求】证券公司为机构客户提供服务规定
【解析】“研究报告+机构客户销售+交易通道”的模式，可以方便地为机构客户提供综合的一站式服务，但需要合理区分客户支付的研究服务报酬和交易通道服务报酬，使客户明白消费并明确责任，规范行为，保护投资者权益。
证券公司、证券投资咨询机构应当采取有效措施，保证制作发布证券研究报告不受（）
等利益相关者的干涉和影响。
Ⅰ、证券发行人
Ⅱ、上市公司
Ⅲ、基金管理公司
Ⅳ、个人投资者
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【对应章节】第一章第一节
【考点及考纲要求】证券分析师的自律管理熟悉
【解析】根据《发布证券研究报告暂行规定》第七条，证券公司、证券投资咨询机构应当采取有效措施，保证制作发布证券研究报告不受证券发行人、上市公司、基金管理公司、资产管理公司等利益相关者的干涉和影响。
《证券法》规定，在证券交易活动中做出的虚假陈述或者信息误导的，责令改正，处以（）的罚款。
A、3万元以上20万元以下
B、5万元以上30万元以下
C、20万元以上200万元以下
D、1万元以上10万元以下
【对应章节】第一章第三节
【考点及考纲要求】证券交易业务规范【掌握】
【233网校解析】违反本法第五十六条第二款的规定，在证券交易活动中作出虚假陈述或者信息误导的，责令改正，处以二十万元以上二百万元以下的罚款
证券分析师在执业过程中提出的建议和结论不得违背社会公众利益，不得对投资人或委托单位提供存在重大遗漏、虚假信息和误导性信息，证券分析师的（）原则的内涵。
A、谨慎客观
B、勤勉尽责
C、独立诚信
D、公平公正
【对应章节】第一章第一节
【考点及考纲要求】证券分析师的监管、自律管理和机构管理【熟悉】
【233网校解析】谨慎客观原则是指证券投资分析师应当依据充分周密的分析研究和完整详实的公开披露的信息资料，恪尽应有的职业谨慎，客观地提出投资分析、预测和建议，不得断章取义或篡改有关资料，以及因主观好恶影响投资分析、预测或建议。
关于证券公司，证券投资咨询机构发布证券研究报告的要求，下列说法正确的有（）
Ⅰ、应当设立专门研究部门或者子公司，建立健全业务管理制度
Ⅱ、对发布证券研究报告行为及相关人员实行集中统一管理
Ⅲ、应当建立证券研究报告发布审阅机制
Ⅳ、应当勤勉、审慎的为客户提供证券投资顾问业务
A、Ⅰ、Ⅱ、
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【对应章节】第一章第三节
【考点及考纲要求】发布研究报告的业务管理制度【熟悉】
【233网校解析】证券公司、证券投资咨询机构发布证券研究报告，应当建立健全研究对象覆盖、信息收集、调研、证券研究报告制作、质量控制、合规审查、证券研究报告发布以及相关销售服务等关键环节的管理制度，加强流程管理和内部控制。证券公司、证券投资咨询机构发布证券研究报告，应当遵循独立、客观、公平、审慎原则，加强合规管理，提升研究质量和专业服务水平。
证券研究报告主要包括涉及证券及证券相关产品的（）
Ⅰ、价值分析报告
Ⅱ、行业研究报告
Ⅲ、投资策略报告
Ⅳ、投资顾问报告
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅳ
【对应章节】第一章第三节
【考点及考纲要求】证券研究报告的组织结构【熟悉】
【233网校解析】证券研究报告主要包括涉及证券及证券相关产品的价值分析报告、行业研究报告、投资策略报告等。
证券研究报告工作底稿包括必要的（）等内容。
Ⅰ、信息资料
Ⅱ、调研纪要
Ⅲ、报告计划
Ⅳ、分析模型
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ
C、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
【对应章节】第一章第三节
【考点及考纲要求】发布证券研究报告的合规管理【熟悉】
【233网校解析】经营机构应当建立发布证券研究报告工作底稿制度。工作底稿包括必要的信息资料、调研纪要、分析模型等内容,纳入发布证券研究报告相关业务档案予以保存和管理。
目前我国证券分析的委员会的任务不包括（）
Ⅰ、制定证券投资咨询行业监管法规
Ⅱ、制定证券分析师职业道德规范
Ⅲ、制定证券分析师执业行为准则
Ⅳ、制定证券分析师从业资格考核标准
A、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅰ、Ⅳ
【对应章节】第一章第一节
【考点及考纲要求】证券分析师的监管、自律管理和机构管理【熟悉】
【233网校解析】中国证券业协会证券分析师专业委员会的任务包括制定证券投资咨询行业自律性公约和证券分析师职业行为准则和职业道德规范
