1．APT模型的一个假设条件是，所有证券的收益都受到一个共同因素的影响。（ ）
2．当股票市场价格处于震荡、波动状态时，恒定混合策略的表现将劣于买入并持有策略。（ ）
3．基本分析多用于判断公司的价值基础，技术分析多用于判断投资的买卖时间，但两者的理论基础是一样的。（ ）
4．恒定混合策略和投资组合保险策略均为积极型资产配置策略，其支付模式为曲线。（ ）
5．ETF份额折算时，基金管理人通常会以某一选定日期作为基金份额折算日，以标的指数的1‰(或1%)作为份额净值，对原来的基金份额进行折算。（ ）
6．根据流动性偏好理论，流动性溢价是远期利率与未来预期即期利率之间的差额。（ ）
7．资本市场线可以给出任意证券或组合的收益风险关系。（ ）
8．股票投资组合管理的加强指数法的出现，反映了投资管理方式的发展出现了新的变化，即随着市场信息获得成本的持续降低，超额收益的获得随之减少，消极管理逐渐成为投资管理方式的主流。（ ）
9．在强式有效市场中，投资者可以通过内幕信息来获益。（ ）
10．在资产配置过程中，确定有效资产组合的边界是指找出最小方差组合。（ ）
11．中国证监会各地方证监局不负责对本辖区内异地基金管理公司的分支机构进行日常监管。（ ）
12．资产的流动性是指资产以公平价格出售的难易程度，它体现了投资资产的时间尺度和价格尺度之间的关系。（ ）
13．监管部门应当鼓励人们进行理性的风险管理和安排，要求投资者将承担的风险限制在能力范围之内，并且监控过度的风险行为。（ ）
14．特雷诺指数和詹森指数都是经过风险调整后的单位风险超额收益率。（ ）
15．几何平均收益率更多地被用来对将来收益率进行估计。（ ）
16．无差异曲线的形状表示了投资者的风险厌恶程度，曲线越陡，投资者对风险的厌恶程度越强烈；曲线越平坦，投资者的风险厌恶程度越弱。（ ）
17．夏普指数以基金β值作为风险度量指标，因而是一种单位风险收益率。（ ）
18．当市场处于均衡状态时，最优风险证券组合就等于市场组合。（ ）
19．在分红为零的情况下，简单净值收益率等于时间加权收益率。（ ）
20．如果预期利率上升，应当增大债券组合的久期。（ ）
21．基金管理人将基金财产与其他资产混合投资属于违规行为。（ ）
22．证券组合管理的免疫策略试图建立一个几乎是零利率风险的债券资产组合。（ ）
23．强式有效市场假设认为，当前的股票价格反映了全部信息的影响，不但包括历史价格信息、全部公开信息，而且还包括私人信息以及未公开的内幕信息等。（ ）
24．证券投资基金是通过发售基金份额，集中投资者的资金形成隶属于托管人的财产、由基金管理人管理的集合投资方式。（ ）
25．行为金融理论的BSV模型认为，人们在进行决策时会存在两种心理认知偏差，常导致投资者产生两种错误决策，即反应不足或反应过度。（ ）
26．罗尔和罗斯在1984年认为，资本资产定价模型至少原则上是可以检验的。（ ）
27．在其他条件不变的情况下，债券的信用等级越低，所要求的风险补偿及相应的债券收益率则越低。（ ）
28．在资本资产定价模型中，β系数反映证券或证券组合对市场组合方差的贡献率。（ ）
29．从资产配置的角度看，投资组合保险策略是将全部资金投资于风险资产的一种报考调整策略。（ ）
30．送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下按成本计量。（ ）
31．典型投资者都是追求收益而又厌恶风险的。（ ）
32．实施积极的投资策略的关键在于投资者对市场利率水平的预期能力。（ ）
33．詹森指数等于零，说明基金的表现差强人意。（ ）
34．一般而言，采取买入并持有策略的投资者通常忽略市场的短期波动，而着眼于长期投资。（ ）
35．基金管理公司目前应按照不低于基金管理费收入的10%计提风险准备金。（ ）
36．理论上，应当采用附息债券的到期收益率来得到收益率曲线。（ ）
37．经验显示，收益率曲线的变化方式有收益率曲线的斜度变化和收益率曲线的谷峰变动两种方式。（ ）
38．基金管理人可以对通过网上银行认购的客户给予适当的费率优惠。（ ）
39．投资人的风险偏好是影响其风险承受能力的重要因素。（ ）
40．投资组合理论表明，投资组合的风险并不是组合中各个证券风险的简单线性组合，而是在很大程度上取决于证券之间的相关关系。（ ）
41．资产管理人在每一风险水平上计算出的能够取得最高收益的投资组合，构成资本资产定价模型中的有效前沿。（ ）
42．基金特雷诺指数是一种用全部风险来计算的风险调整收益衡量方法。（ ）
43．市场有效性就是股票的市场价格反映影响股票价格信息的充分程度。（ ） www.Ｅxamda.CoM考试就上考试大
44．一般认为，较平缓的证券收益率曲线说明长期债券与短期债券之间的收益差额趋于递减。（ ）
45．如果国债与非国债除品质外其他方面均相同，则两者的收益率差额被称为市场板块内利差。（ ）
46．由于基金时间加权收益率考虑了分红再投资，因而可以据此判断基金经理人业绩表现的优劣。（ ）
47．根据《证券投资基金销售管理办法》及有关规定，办理基金代销业务的机构，向拟代销基金管理公司提出申请，经该基金管理公司同意后，并报中国证监会备案，方可开办基金代销业务。（ ）
48．由于人类的心理及行为是不稳定的，因此投资者无法利用人们的行为偏差而长期获利。（ ）
49．对资产配置的理解必须建立在对机构投资者资产和负债问题的本质、对普通股票和固定收入证券的投资特征等多方面问题的深刻理解基础之上。（ ）
50．债券投资的经营风险与债券发行人经营活动引起的收入现金流的不确定性有关。（ ）
51．在对投资的未来收益进行预测与估计时，由于未来收益率往往是不确定的，因此，可以用期望收益率作为对未来收益率的最佳估计。（ ）
52．当发生对基金份额持有人权益或者基金价格产生重大影响的事项时，应在一周内编制并披露临时报告书。（ ）
53．资产配置的买入并持有策略的支付模式为向上凸型。（ ）
54．与单一股票投资管理相比，股票投资组合管理的目标是分散风险，而不是投资效用的最大化。（ ）
55．二次项法是根据对市场走势的预测而正确改变现金比例的百分比来对基金择时能力进行衡量的方法。（ ）
56．基金托管人要编制基金资产净值、份额净值、申购赎回价格，对管理人的各类定期报告和定期更新的招募说明书等进行复核、审查。（ ）
57．基金招募说明书不得登载任何个人、机构或企业的祝贺性、恭维性或推荐性的题字、用语及任何广告、宣传性用语。（ ）
58．对CAPM模型持怀疑态度的投资者，不会用詹森指数作为基金绩效衡量的指标。（ ） 来源：考试大
59．在我国，基金管理公司的设立必须经中国证监会核准。（ ）
60．证券基点价格值是指应计收益率每变化1个基点所引起的债券价格的相对变动额。（ ）
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