第1题单选
影响股价变动的基本因素包括( )。
Ⅰ．宏观经济与政策因素
Ⅱ．行业与部门因素
Ⅲ．公司经营状况
Ⅳ．人为操纵因素
A．Ⅰ、Ⅱ
B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
参考答案：B
参考解析：影响股价变动的三个基本因素包括：(1)公司经营状况。(2)行业与部门因素。(3)宏观经济与政策因素。
影响股价变化的其他因素有：(1)政治及其他不可抗力的影响。(2)心理因素。(3)稳定市场的政策与制度安排。(4)人为操纵因素。
（注意区分基本因素和其他因素）
第2题单选
证券业指从事证券发行和交易服务的专门行业，中国证券业主要发挥的作用包括( )。
Ⅰ．资源分配
Ⅱ．促进众多公司以重组方式发展壮大
Ⅲ．提供投资工具
Ⅳ．为投资者提供无差异的投资选择
A．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅳ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅱ．Ⅳ
参考答案：C
参考解析： 中国证券业至少发挥着四个重要作用：(1)通过为企业发展筹集巨额资金进行资源分配。(2)促进众多公司以重组方式发展壮大。绝大多数上市公司已成为行业的领头羊，而且，这些公司在公司治理水平、风险控制能力和企业文化建设等方面都有了极大提高。(3)提供了不同的投资工具，有助于金融服务业的发展。经过近20年的发展，投资产品的数量和种类成倍增长，为投资者提供了差别化的投资选择。同时，证券业的发展对银行业的改革、增加金融基础设施建设和加强服务都有促进作用。(4)随着日益加强的国际合作和对外开放，证券业为外资在中国的投资提供了一个新渠道。
第3题单选
直接协助企业融资的方式包括( )。
Ⅰ．首次上市募集资金
Ⅱ．配股融资
Ⅲ．增发融资
Ⅳ．非银行金融机构信贷
A．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
B．Ⅰ． Ⅳ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅰ．Ⅱ．Ⅳ
参考答案：C
参考解析： Ⅳ项属于间接协助企业融资的方式。
第4题单选
以下属于证券投资基金特点的有( )。
Ⅰ．集合理财，专业管理
Ⅱ．组合投资，分散风险
Ⅲ．利益共享，风险共担
Ⅳ．独立托管，保障安全
A．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅱ．Ⅳ
C．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅰ．Ⅳ
参考答案：A
参考解析： 证券投资基金的特点包括：集合理财、专业管理；组合投资、分散风险；利益共享、风险共担；严格监管、信息透明；独立托管、保障安全。
第5题单选
我国证券公司的组织形式可以是( )。
Ⅰ．有限责任公司
Ⅱ．无限责任公司
Ⅲ．股份有限公司
Ⅳ．合伙企业
A．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅱ．Ⅳ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
D．Ⅰ．Ⅲ
参考答案：D
参考解析： 《中华人民共和国证券法》规定，我国证券公司的组织形式为有限责任公司或股份有限公司，不得采取合伙及其他非法人组织形式。
第6题单选
下列能影响股价变动的因素有( )。
Ⅰ．政治因素
Ⅱ．人为操纵因素
Ⅲ．制度因素
Ⅳ．心理因素
A．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
B．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
C．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅰ．Ⅳ
参考答案：B
参考解析：影响股价变化的基本因素有公司经营状况、行业与部门因素、宏观经济与政策因素；影响股价变化的其他因素有政治及其他不可抗力的影响、心理因素、稳定市场的政策与制度安排、人为操纵因素。
第7题单选
可转换公司债券一般要经股东大会或董事会决议通过才能发行，而且在发行时，应在发行条款中规定( )。
Ⅰ．转换期限
Ⅱ．转换条件
Ⅲ．转换利率
Ⅳ．转换价格
A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅳ
参考答案：D
参考解析：可转换公司债券一般要经股东大会或董事会的决议通过才能发行，而且在发行
时，应在发行条款中规定转换期限和转换价格。
第8题单选
基金从设立到终止都要支付一定的费用，其中包括( )。
Ⅰ．基金交易费
Ⅱ．基金管理费
Ⅲ．基金运作费
Ⅳ．基金托管费
A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅱ、
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅲ
参考答案：A
参考解析：基金从设立到终止都要支付一定的费用。通常情况下，基金所支付的费用主要包括：(1)基金管理费。(2)基金托管费。(3)基金交易费，目前，我国证券投资基金的交易费用主要包括印花税、交易佣金、过户费、经手费、证管费。(4)基金运作费，包括审计费、律师费、上市年费、信息披露费、分红手续费、持有人大会费、开户费、银行汇划手续费等。(3)基金销售服务费。
第9题单选
目前，中国上市公司信息披露制度已形成，包括( )。
Ⅰ．基本法律
Ⅱ．行政法规
Ⅲ．部门规章
Ⅳ．地方法规
A．Ⅱ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅳ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
参考答案：D
参考解析：目前，中国上市公司信息披露制度已形成。它包括基本法律、行政法规、部门规定和自律规则在内的四个层次。
第10题单选
场内交易市场的特点包括( )。
Ⅰ．集中交易
Ⅱ．公开竞价
Ⅲ．经纪制度
Ⅳ．市场监管严密
A．Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅲ
参考答案：C
参考解析：场内交易市场的特点包括集中交易、公开竞价、经纪制度、市场监管严格。
第11题单选
中央银行主要通过( )途径为商业银行充当最后贷款人。
Ⅰ．票据再贴现
Ⅱ．票据再质押
Ⅲ．抵押再贷款
Ⅳ．票据再抵押
A．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
B．Ⅰ．Ⅱ．Ⅳ
C．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅰ．Ⅳ
参考答案：D
参考解析：中央银行主要通过两种途径为商业银行充当最后贷款人：(1)票据再贴现，即商业银行将持有的票据转贴给中央银行以获取资金。(2)票据再抵押，即商业银行将持有的票据抵押给中央银行获取贷款。
第12题单选
新一代的经济思维对金融危机的启示有( )。
Ⅰ．必须建立最基本的社会福利框架，加强泛福利化体制
Ⅱ．必须在完善的、独立透明的法治基础之上建立政府对金融市场的有效监管体制
Ⅲ．必须大力推进文化领域的市场化。鼓励实业投资
Ⅳ．经济体系周期性调整结构行业运行进展
A．Ⅰ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
C．Ⅱ．Ⅳ
D．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
参考答案：C
参考解析：新一代的经济思维须在四个基本维度上创新以应对金融危机：
第一，必须建立最基本的社会福利框架，废除泛福利化体制；
第二，必须在完善的、独立透明的法治基础之上建立政府对金融市场的有效监管体制；
第三，必须大力推进生产领域的市场化，鼓励实业投资；
第四，经济体系周期性调整结构行业运行进展。
第13题单选
改善和优化投资者结构需要大力培养机构投资者，具体可以采取的措施包括( )。
Ⅰ．构筑多元化的投资基金群体
Ⅱ．积极推进保险资金入市
Ⅲ．发展公募基金
Ⅳ．吸引海外资金入市
A．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅱ
C．Ⅰ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
参考答案：D
参考解析：改善和优化投资者机构需要大力培养机构投资者，具体可以采取如下办法：(1)构筑多元化的投资基金群体，加快指数型基金和风险投资基金。(2)积极推进保险资金入市。(3)发展私募基金。(4)吸引海外资金入市。
第14题单选
下列说法中正确的有( )。
Ⅰ．股票的市场价格由市场交易量决定
Ⅱ．股票的市场价格由股票的价值决定
Ⅲ．股票的市场价格一般是指股票在二级市场上的交易价格
Ⅳ．股票的市场价格一般是指股票在一级市场上的发行价格
A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、
D．Ⅱ、Ⅲ、
参考答案：D
参考解析： 股票的市场价格一般是指股票在二级市场上交易的价格。股票的市场价格由股票的价值决定，但同时受许多其他因素的影响。
第15题单选
下列关于股票分割与合并的说法中，错误的是( )。
Ⅰ．事实上，股票分割与合并通常会刺激股价上升或下降
Ⅱ．从理论上说，股票分割与合并都不会影响调整后的股价
Ⅲ．股票分割通常适用于低价股，股票合并常见于高价股
Ⅳ．股票是分割还是合并，均不影响每位股东所持股东权益占公司全部股东权益的比重
A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C．Ⅱ、Ⅲ
D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
参考答案：C
参考解析：股票分割又称拆股、拆细，是将1股股票均等地拆成若干股。股票合并又称并股，是将若干股股票合并为1股。从理论上说，不论是分割还是合并，将增加或减少股份总数和股东持有股票的数量，但并不改变公司的实收资本和每位股东所持股东权益占公司全部股东权益的比重（Ⅳ项正确）。理论上，股票分割或合并后股价会以相同的比例向下或向上调整（Ⅱ项错误），但股东所持股票的市值不发生变化。事实上，股票分割与合并通常会刺激股价上升或下降（Ⅰ项正确）。股票分割通常适用于高价股，拆细之后每股股票的市价下降，便于吸引更多的投资者购买；合并股则常见于低价股（Ⅲ项错误）。
则Ⅱ、Ⅲ说法错误，符合题意，故选C项。
第16题单选
记账式国债招标时，远程终端出现技术问题，可在规定的时间内以填写( )的形式委托中央国债登记结算有限责任公司代为投标。
Ⅰ．应急投标书
Ⅱ．应急招标书
Ⅲ．应急申请书
Ⅳ．应急意见书
A．Ⅰ．Ⅱ
B．Ⅰ．Ⅲ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅳ
D．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
参考答案：B
参考解析：记账式国债发行招标工作通过“财政部国债发行招投标系统”进行，国债承销团成员通过上述系统远程终端投标。远程终端出现技术问题可在规定的时间内以填写“应急投标书”“应急申请书”的形式委托中央国债登记结算有限责任公司代为投标。
第17题单选
常见的常规性货币政策工具主要包括( )。
Ⅰ．不动产信用控制
Ⅱ．优惠利率
Ⅲ．公开市场业务
Ⅳ．再贴现政策
A．Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅳ
C．Ⅱ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅲ、
参考答案：A
参考解析： 常规性工具或称一般性货币政策工具，指中央银行所采用的、对整个金融系统的货币信用扩张与紧缩产生全面性或一般性影响的手段，是最主要的货币政策工具，包括存款准备金制度、再贴现政策、公开市场业务等。
第18题单选
下列情形中，资产评估机构不能申请证券评估资格的有( )。
Ⅰ．在执业活动中受到刑事处罚、行政处罚的，自处罚决定执行完毕之日起至提出申请之日止未满3年
Ⅱ．因以欺骗等不正当手段取得证券评估资格而被撤销该资格的，自撤销之日起至提出申请之日止未满3年
Ⅲ．在申请证券评估资格过程中，因隐瞒有关情况或者提供虚假材料被不予受理或者不予批准的，自被出具不予受理凭证或者不予批准决定之日起至提出申请之日止未满3年
Ⅳ．最近3年在税务、工商、金融等行政管理机关以及自律组织、商业银行等机构无不良诚信记录
A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D．Ⅱ、Ⅲ
参考答案：C
参考解析：资产评估机构申请证券评估资格，应当不存在下列情形：(1)在执业活动中受到刑事处罚、行政处罚的，自处罚决定执行完毕之日起至提出申请之日止未满3年。(2)因以欺骗等不正当手段取得证券评估资格而被撤销该资格的，自撤销之日起至提出申请之日止未满3年。(3)在申请证券评估资格过程中，因隐瞒有关情况或者提供虚假材料被不予受理或者不予批准的，自被出具不予受理凭证或者不予批准决定之日起至提出申请之日止未满3年。
第19题单选
债券按照其券面形态可分为( )。
Ⅰ．凭证式债券
Ⅱ．附息债券
Ⅲ．记账式债券
Ⅳ．实物债券
A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D．Ⅰ、Ⅱ
参考答案：B
参考解析：根据债券券面形态，债券可以分为实物债券、凭证式债券和记账式债券。
第20题单选
银行间债券市场上回购业务的类型包括( )。
Ⅰ．质押式回购业务
Ⅱ．买断式回购业务
Ⅲ．开放式回购业务
Ⅳ．抵押式回购业务
A．Ⅰ、Ⅱ、
B．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
参考答案：B
参考解析：在银行间债券市场上回购业务的类型可以分为：一是质押式回购业务；二是买断式回购业（又称为开放式回购业务）。
第21题单选
中国证券业协会的自律管理体现在保护行业共同利益、促进行业共同发展方面。其中，对从业人员的自律管理主要包括( )。
Ⅰ．从业人员的资格管理
Ⅱ．后续职业培训
Ⅲ．制定从业人员的行为准则和道德规范
Ⅳ．从业人员诚信信息管理
A．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅳ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅰ．Ⅲ．Ⅳ
参考答案：A
参考解析： 中国证券业协会对从业人员的自律管理主要包括以下几个方面：(1)从业人员的资格管理，包括组织证券业从业人员资格考试，从业人员的执业资格注册、变更及年检等。(2)后续职业培训。(3)制定从业人员的行为准则和道德规范。(4)从业人员诚信信息管理。
第22题单选
下列关于市场风险特点的说法中，正确的是( )。
Ⅰ．主要由证券价格、利率、汇率等市场风险因子的变化引起
Ⅱ．种类众多、影响广泛、发生频繁，但不是各个经济主体所面临的最主要的基础性风险
Ⅲ．常常是其他金融风险的驱动因素
Ⅳ．相对其他类型的金融风险而言，市场风险的历史信息和历史数据的易得性较高
A．Ⅱ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅲ．Ⅳ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅱ．Ⅲ．Ⅳ
参考答案：B
参考解析： 市场风险具有以下特点：(1)主要由证券价格、利率、汇率等市场风险因子的变化引起。(2)种类众多、影响广泛、发生频繁，是各个经济主体所面临的最主要的基础性风险。(3)常常是其他金融风险的驱动因素。(4)相对其他类型的金融风险而言，市场风险的历史信息和历史数据的易得性较高。
第23题单选
在证券公司住所地申请设立证券营业部的，应符合的条件有( )。
Ⅰ．上一年度证券营业部平均代理买卖证券业务净收入不低于公司住所地所在辖区内证券公司的平均水平
Ⅱ．最近一次证券公司分类评价类别在C类以上(含C类)
Ⅲ．上一年度公司代理买卖证券业务净收入位于行业前20名
Ⅳ．上一年度公司证券营业部平均代理买卖证券业务净收入位于行业前20名
A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅰ、Ⅲ
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D．Ⅰ、Ⅱ
参考答案：D
参考解析：按照最新的《关于进一步规范证券营业网点》的规定:
（一）证券公司申请在住所地证监局辖区内设立证券营业部（以下简称区域内设点），应当符合下列审慎性要求：
1、客户交易结算资金已按规定实施第三方存管。
2、账户开立、管理规范，客户资料完整、真实；账户规范工作符合有关监管要求；最近两年无新开不合格账户等违规行为，或发生新开不合格账户等违规行为，但公司及时发现、及时自纠并已严肃追究有关人员责任，未造成重大后果，且主动向监管部门报告，自报告之日起已超过半年。
3、具备健全的公司治理结构和内部控制机制，合规管理制度、风险控制指标监控体系符合监管要求。
4、信息技术系统符合有关规范和监管要求；系统运行安全、稳定、可靠，最近1年未因频繁发生信息安全事故或发生信息安全重大事故被中国证监会及其派出机构采取监管措施。
5、具有完善的业务管理制度，制定了明确的业务规则和清晰的操作流程。
6、建立了有效的投资者教育工作机制，并着手建立以“了解自己的客户”和“适当性服务”为核心的客户管理和服务体系。
7、最近两年净资本及各项风险控制指标持续符合规定标准。
8、最近三年公司未因重大违法违规行为受到行政或刑事处罚；公司不存在证券账户开户代理业务、增设和收购营业性分支机构、营业性分支机构的迁移和转让等受到限制且尚未解除或者较大整改事项尚未完成的情形；不存在因涉嫌违法违规事项正在受到立案调查。
9、上一年度证券营业部平均代理买卖证券业务净收入不低于公司住所地辖区内证券公司的平均水平，且最近一次证券公司分类评价类别在C类以上（含C类）；或者最近3年分类评价类别均在B类以上（含B类），且有1年为A类。
10、中国证监会规定的其他要求。
综上所述Ⅰ、Ⅱ项正确，选D项。
第24题单选
指数基金的优势有( )。
Ⅰ．可以作为避险套利的工具
Ⅱ．可以为股票投资者提供超额的投资回报
Ⅲ．风险较小
Ⅳ．费用低廉
A．Ⅰ．Ⅲ．Ⅳ
B．Ⅰ．Ⅳ
C．Ⅰ．Ⅱ．Ⅲ
D．Ⅰ．Ⅱ．Ⅳ
参考答案：A
参考解析：指数基金的优势有：(1)费用低廉。(2)风险较小。(3)在以机构投资者为主的市场中，指数基金可获得市场平均收益率，可以为股票投资者提供比较稳定的投资回报。(4)指数基金可以作为避险套利的工具。
第25题单选
记名股票是指在( )上记载股东姓名的股票。
Ⅰ．股份公司的股东名册
Ⅱ．招股说明书
Ⅲ．股票票面
Ⅳ．公司章程
A．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B．Ⅱ、Ⅲ、
C．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D．Ⅰ、Ⅲ、
参考答案：D
参考解析： 记名股票是指在股票票面和股份公司的股东名册上记载股东姓名的股票。
