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2010年期货基础内部资料:期货市场组织结构

来源:考试大论坛 2010-08-15 09:02:00
导读:本章重点为期货交易所的性质及职能;会员制、公司制的具体内容与比较;结算机构的功能与作用;期货经纪公司的性质;期货投机者的重要作用;期货市场相关服务机构的职能。
第三节 期货经纪机构(期货公司)

一、性质
期货经纪机构(期货公司)是指依法设立的、接受客户委托按照客户的指令以自己的名义为客户进行期货交易并收取交易手续费的中介组织。其交易结果由客户承担。
期货交易者是期货市场的主体。

二、职能和作用 采集者退散
期货经纪机构作为交易者与期货交易所之间的桥梁和纽带,一般具有如下职能:

  1. 根据客户指令代理买卖期货合约、办理结算和交割手续;
  2. 对客户账户进行管理,控制客户交易风险;
  3. 为客户提供期货市场信息,进行期货交易咨询,充当客户的交易顾问等。

期货经纪机构在期货市场中的作用----与其职能相对应 :

  1. 代理期货交易: 拓展市场参与者范围,扩大市场的规模,节约交易成本,提高交易效率,增强期货市场竞争的充分性,有助于形成权威、有效的期货价格;
  2. 管理账户:有效地控制客户的交易风险,实现期货交易风险在各环节的分散承担。
  3. 提供信息咨询:有专门从事信息收集及行情分析的人员为客户提供咨询服务,有助于提高客户交易的决策效率和决策的准确性。

三、设立条件
期货经纪机构的设立必须根据有关法律、规章,按照规定程序办理手续。公司设立前须经政府主管部门批准,并到政府有关部门办理登记注册后才能开业。

根据《期货交易管理条例》规定,期货公司是依照《公司法》和本条例规定设立的经营期货业务的金融机构。设立期货公司,应当经国务院期货监督管理机构批准,并在公司登记机关登记注册。
申请设立期货公司,应当符合公司法的规定,并具备下列条件:
1.注册资本最低限额为人民币3000万元;
2.董事、监事、高级管理人员具备任职资格,从业人员具有期货从业资格。
3.有符合法律、行政法规规定的公司章程。
4.主要股东以及实际控制人具有持续盈利能力,信誉良好,最近3年无重大违法、违规记录。
5.有合格的经营场所和业务设施;
6.有健全的风险管理和内部控制制度;
7.国务院期货监管机构规定的其他条件。

四、业务部门及其职能(课本P69)
期货公司:财务部、客户服务部、交易部、结算部、现货交割部、研究发展部、行政管理部、(电脑工程部、风险控制部)。

五、期货经纪机构营业部

  1. 营业部不具有法人资格,在公司授权范围内依法开展业务,其民事责任由期货经纪公司承担。
  2. 期货经纪机构必须对营业部实行统一管理,即统一结算统一风险控制统一资金调拨统一财务管理和会计核算。(四统一)
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