第二节 风险管理
一、风险管理、风险汇聚与大数法则
1．风险管理的概念
风险管理是指经济单位通过风险的识别、风险估测、风险评价，对风险实施有效的控制和妥善处理风险所致损失，以最小的成本将风险导致的各种不利后果减少到最低限度的科学管理方法，是组织、家庭或个人用以降低风险的负面影响的决策过程。
2．风险汇聚与大数法则
（1）风险汇聚的效果
当风险是相互独立的时候，汇聚安排可以抑制风险，风险管理的价值因此而显现出来。
二、风险管理的目标与程序
风险管理目标由两部分组成，即损失发生前的风险管理目标和损失发生后的风险管理目标。为了达成风险管理的目标，风险管理工作必须遵循一定的风险管理程序。一般而言，风险管理的程序包括以下几个过程，如表1-2所示。
表1-2 风险管理程序
行动 | 内容 |
设定目标 | ①与组织和个人的整体目标相一致 ②重点强调风险与收益之间的平衡 ③考虑对安全性的态度及风险接受意愿 |
识别问题 | ①问题是风险事故、保险标的及风险因素的结合 ②需要运用多种手段进行识别 ③识别对于有效管理而言是关键问题 |
评价问题 | ①衡量损失的频度和强度 ②与组织的特性和目标相关 ③利用概率分析 ④考虑最有可能发生的事和最大可能的损失 |
识别与评价 可选方案 | ①基本选择：避险、损失控制、损失融资 ②损失控制，包括防损和减损 ③损失融资，包括转移和自留 ④一般运用不止一种方式 ⑤评价基于成本、对损失频度和强度的影响，以及风险的特性 |
选择方案 | ①运用决策规则在可选方案中作出选择 ②选择应基于第一步所设定的目标 |
实施方案 | ①要求处理问题的技巧 ②成功包括对组织行为的全局性观点 |
监督系统 | ①重返第一步，重新评价过程中的每一个因素 ②选择是在动态环境下作出的，要求持续的评价 |
三、风险管理手段与风险管理矩阵
1．风险的管理手段
风险的管理手段主要有以下几种：
（1）避免
回避损失发生的可能性，实际上是对风险单位的回避，是风险管理中的消极技术。其缺陷有三：
①没有风险也就没有收益；
②风险不可能完全避免，因为风险实际上是无法完全规避的；
③规避一种风险时另一种新的风险可能就会出现。
（2）自留
自我承担风险的损害后果。在风险管理中是处理风险残余的方法。
（3）预防
消除风险因素，降低损失的概率与损失程度
（4）抑制
损失发生时或之后采用的缩小损失幅度的措施。
（5）转嫁
将损失及损失有关的财务后果转嫁出去。
2．风险管理手段的选择
不同的风险类型宜采用不同的风险管理方法，一般规则如表1-3所示。
表1-3 风险管理措施及其一般条件
类型 | 损失概率 | 损失程度 | 其他条件 | 风险管理手段 |
1 | 高 | 高 | 处理风险时，成本大于产生的收益 | 避免 |
2 | 低 | 低 | 最大损失不影响企业或单位的财务稳定性 | 自留 |
3 | 高 | 低 | —— | 预防 |
4 | 低 | 高 | 损失程度高且风险无法避免和转嫁 | 抑制 |
5 | 高 | 高 | 可以转嫁 | 转嫁 |
3．风险管理技术选择矩阵
风险管理方法还可以用风险管理技术选择矩阵表示。如图1-2所示。
图1-2 风险管理技术选择矩阵
