我国商业银行表外业务的风险及管理

　　 (3)运用风险管理模型，确定衍生金融工具的风险价值，进而判断表外业务是否膨胀，从而避免陷入潜在风险中。可用美国摩根公司的风险定价模型。其基本思路是用期权的变化增量(期权价值对相应证券单位价格变化的敏感性)乘以期权的名义价值从而得到其风险价值，其公式为：
　　 或有资产价值(期权风险价值)=期权的变化增量×期权面值
　　 =(期权价格的增量／相应证券价格的增量)×期权面值
　　 例如，某银行购入一笔债券的买入期权，其面值为1000万美元，若期权的变化增量是0.21，那么，按上述模型可得到，期权的风险价值为210万美元。通过经验总结或者实证分析，可确定一个适度的风险价值，以此为标准，进而判断目前风险价值是否过大，以决定是否要采取相应的风险控制措施。在银行的期权交易中，当其出售期权，它作为或有负债定价；而买入期权则作为或有资产定价。对于期货、掉期和远期金融工具，摩根公司是将这些衍生工具金额转换为相应资产的等同价值。例如，某一银行当前的或有资产的转换后价值为800，而或有负债转换后的价值为850元，或有负债大于或有资产50，这表明是一种对银行净资产的索偿权。表外负债净值的大幅度增长会使银行陷入支付危机。
　　 5、互换业务。互换业务的主要风险是信用风险，利率、汇率风险和清算风险。银行在开展此类业务时要注意：①要选择信用良好、实力雄厚的金融机构作为交易对手。②尽量减少互换的本金，如利率互换中不进行本金交换而利息也采用净额支付。③在资金的支付时，尽可能做到实时清算，以防范清算风险。④银行应主要以中介人的身份参与为客户做互换交易，以获取稳定的手续费收益。
　　 对表外业务的监管
　　 金融监管部门可以要求商业银行在报送的报表中增加表外项目；将商业银行对外担保纳入外债管理，对于融资性对外担保必须报经外汇管理局批准，其他非融资性担保也必须事后向外汇局登记备案，对外授权应当确立在分行一级办理；要求商业银行禁止开立无贸易背景的信用证和承兑汇票，限制远期信用证开证规模，并且规定商业银行总行和分行单笔开立远期信用证的最高权限，视不同期限采取不同的控制措施，要求9个月以上的远期信用证必须由开证申请人事前向外汇管理局备案，由开证银行事后向外汇管理局登记，360天以上的远期信用证须报经外汇管理局批准，规定商业银行在受理开证时必须要求申请人交纳不少于开证金额20%的保证金，免保部分必须落实相关措施，要求商业银行建立完善的信用证和银行承兑业务的管理制度。
　　 《巴塞尔协议》将所有表外业务都包括在衡量资本充足率的指标中，而且把表外业务分成八类，并规定了不同业务转换为表内资产的风险程度的指标——信用转换系数。通过这个系数把各类表外业务折算咸表内业务金额，然后按表内同等性质的项目确定风险权数，用这些权数将折算出的金额进行加权，汇总到风险资产总额中，最后按标准资本充足比率对这些表外业务数值分配资本。这使表外业务与资本比率要求挂起钩来，以此来约束商业银行表外业务的扩张，促使其积极审慎地开展表外业务。
　　 现有的会计准则只针对表内业务，表外业务处理得不到体现，尤其是不能反映表外业务对表内业务产生的影响。为此，需要尽早统一表外业务的会计标准。按照英国银行家协会和爱尔兰银行家联合会发表的关于“承诺与或有”的会计实务建议书规定(1)银行表外业务应在资产负债表正面的下端加以反映。(2)银行应编制专门报表反映表外业务的风险类别、各类交易的契约金额，并在财务报告中加以说明。(3)财务报告中还应说明表外业务的会计业务处理原则，说明如何估算和确认收入、支出。为此，我国中央银行应尽快制订银行表外业务会计处理准则。
　　 此外还应当实行严格的表外业务开办报批制度，建立特种风险准备金制度。