四、计算题
1．【答案】
(1)如果不考虑商业折扣和缺货：
①经济进货批量： 
=6000(千克)
②经济进货批量的存货相关总成本=
=48000(元)
③经济进货批量平均占用资金=
×100：300000(元)
④年度最佳进货批次=360000／6000=60(次)
(2)如果不考虑商业折扣，但考虑缺货：
①与此相关的总成本=10×500×60+2000×8=316000(元)
②再订货点：3×(360000／360)+2000=5000(千克)。
2．【答案】
(1)最佳现金持有量=
=180000(元)
(2)交易成本=7200000÷180000×225=9000(元)
机会成本=180000÷2×10％=9000(元)
(3)最佳现金管理相关总成本=9000+9000=18000(元)
(4)有价证券交易次数=7200000÷180000=40(次)
有价证券交易间隔期=360÷40=9(天)。
3．【答案】
本题的主要考核点是存货的比较决策。
(1)存货占用资金的变化：
A的经济订货量=
=600(件)
A占用资金=×60=18000(元)
B的经济订货量=
=480(件)
B占用资金-
×500=120000(元)
存货占用资金的差额=120000—18000=102000(元)
(2)决策：
①计算收益的增加：
A的毛利=(100一60)×3600=144000(元)
B的毛利=(540一500)×4000=160000(元)
收益的增加=160000—144000=16000(元)
②计算存货相关总成本的增加：
A的相关总成本=
=3000(元)
B的相关总成本=
=4800(元)
存货相关总成本的增加=4800—3000=1800(元)
③计算增加的净收益=16000—1800=14200(元)。
由于增加的净收益大于零，故应调整经营的品种。
本题的思考：
(1)本题的关键是比较经营两种商品的收益，哪种商品能给商店带来更多的利润，就选择哪种商品。
(2)本题的难点在于求出两种商品的资金占用情况。每种商品资金的占用是指商品在一个订货周期内由于占用了购买材料的资金从而丧失了利用这批资金所能得到的报酬，而要求出占用资金，则要求出每种商品的经济订货量。我们不应忽视一个条件，即该店按经济订货量进货，且假设需求均匀、销售无季节性变化。这不仅为计算经济订货批量提供了依据，而且也为计算购买商品占用的资金计算提供了方便。
(3)本题只考虑增加的销售成本、增加的储存成本以及增加的订货成本这三项存货相关成本，不考虑存货占用资金的利息，原因是由于在题目中假设储存成本中包含了存货占用资金利息，所以不应再考虑。
4．【答案】
本题的主要考核点是应收账款的管理。
原方案总成本=应收账款平均余额×变动成本率×资本成本率+赊销额×原坏账损失率+原收账
费用=720×60／360×50％×6％+720×10％+5=80．6(万元)
新增收账费用上限=80．6一(720×50／360×50％x6％+720×7％)一5=22．2(万元)
故采用新收账措施而增加的收账费用，不应超过22．2万元。考生只要用增量分析法很快就能得出答案。在两种信用期条件下公司的销售额不变，因此，我们不用去考虑这两种信用期对收益的影响，我们只要比较信用期改变后成本费用的增减情况。信用期改变后成本费用的增减而增加的收益分为两部分，一是减小了应收账款平均余额，因而减小了占用资本的成本，另一部分是减小了坏账损失。新增的收账费用的上限只要不超过增加的收益即可。从考生答题的情况看，出错的原因有两个，一是在计算应收账款占用资本成本时，没有考虑变动成本率或在已知年赊销额和应收账款周转天数情况下，求不出应收账款平均余额；二是对题目要求理解不准，忽略了“新增”两字，因而出现27．2万元的答案。
5．【答案】
本题的主要考核点是存货的进货经济批量及其有关计算。
(1)
=40(台)
(2)
=10000(元)
(3)
·K+DU=1000+×74．08+1080×500=543000．16(元)
=4000(元)
(4)①交货期内的需求量为=3×4=12(台)
年订货次数=
=27(次)
②保险储备
Tc(B=0)=[(13—12)×0．18+(14—12)×0．08+(15—12)×0．04]×80×27=993．60(元)
Tc(B=1)=[(14一13)×0．08+(15—13)×0．04]×80×27+l×100=445．60(元)
Tc(B=2)=[(15一14)×0．04]×80×27+2×100=286．40(元)
TC(B=3)=0×80×27+3×100：300(元)
所以保险储备应为2台。
③再订货点=12+2=14(台)。
